Pemberi pinjaman Crypto Genesis meminjamkan $2.36 bilion kepada Three Arrows Capital

Genesis Asia Pacific Pte Ltd, bahagian pemberi pinjaman crypto yang dimiliki oleh Digital Currency Group, meminjamkan $2.36 bilion kepada dana lindung nilai yang runtuh Three Arrows Capital (3AC).  

Laporan terdahulu telah menyatakan bahawa Genesis menghadapi potensi kerugian sembilan angka daripada pendedahannya kepada 3AC, tetapi saiz sebenar hutang itu belum dilaporkan sehingga kini. 

Dokumen yang diperoleh oleh The Block menyerlahkan baki pinjaman tertunggak $2.36 bilion yang terhutang kepada Genesis oleh 3AC. Mereka juga menunjukkan bahawa hutang itu terkurang cagaran, dan Genesis cuba mendapatkan semula beberapa pinjamannya dengan memulakan prosiding timbang tara terhadap 3AC melalui Persatuan Timbang Tara Amerika (AAA) di New York bulan lepas. 

Kejadian, bagaimanapun, nampaknya telah menghentikan proses timbang tara selepas itu pelantikan firma penasihat Teneo untuk mengawasi pembubaran 3AC pada akhir Jun. 3AC difailkan untuk Kebangkrutan Bab 15 di New York pada 1 Julai. 

Jurucakap DCG memberitahu The Block: “Kedua-dua kunci kira-kira DCG dan Genesis kekal kukuh. Dengan tiada baki pendedahan kepada Three Arrows Capital, Genesis terus mempunyai permodalan yang baik dan operasinya adalah seperti biasa.” 

Butiran pinjaman 3AC telah didedahkan dalam dokumen undang-undang setebal 1,157 muka surat yang dimuat naik dalam talian pada hari Isnin oleh Teneo, firma yang dilantik bulan lalu untuk menyelia pembubaran 3AC. Dokumen itu — yang diperoleh The Block sebelum ia menjadi umum — menggariskan tuntutan terhadap 3AC, yang memfailkan kebankrapan Bab 15 di New York beberapa hari selepas mahkamah di British Virgin Islands melantik Teneo sebagai pelikuidasi.

Dalam suratnya kepada AAA bertarikh 15 Jun, Genesis mendakwa bahawa 3AC telah melanggar dua perjanjian pinjaman yang ditandatangani pada Januari 2019 dan Januari 2020. 

Ketua Pegawai Eksekutif Genesis Michael Moro berkata dalam satu siri tweet pada 6 Julai bahawa pinjaman syarikat kepada 3AC mempunyai keperluan margin purata wajaran melebihi 80%, yang tidak dapat dipenuhi oleh 3AC, mendorong Genesis untuk menjual cagarannya. Beliau juga berkata bahawa Kumpulan Mata Wang Digital telah menanggung liabiliti Genesis tertentu untuk memastikan ia mempunyai modal "untuk mengendalikan dan meningkatkan" perniagaannya pada masa hadapan.

Oleh sebab itu, kini Kumpulan Mata Wang Digital — bukan Genesis — yang terdedah kepada potensi kerugian yang dikaitkan dengan peminjaman 3AC, menurut seorang yang biasa dengan perkara itu.  

Dokumen yang diperolehi oleh The Block merujuk kepada permintaan daripada Genesis bahawa $1.1 bilion dalam "pinjaman tidak bercagar tertunggak" diletakkan di escrow untuk tempoh prosiding timbang tara. Tuntutan itu kini milik Kumpulan Mata Wang Digital, bukan Genesis.  

Menurut dokumen yang diperoleh oleh The Block, 3AC kekurangan $462 juta daripada keperluan cagarannya pada 15 Jun. 

Dokumen tersebut juga mengandungi butiran cagaran yang disiarkan oleh 3AC. Menyokong pinjaman Genesis ialah tiga blok saham dalam Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), berjumlah 17,443,644 saham; 446,928 saham dalam Greyscale Ethereum Trust; 2,739,043.83 AVAX, token asli blok Avalanche; dan 13,583,265, token asli NEAR Protocol. 

Sehingga hanya beberapa bulan yang lalu, 3AC dianggap sebagai salah satu firma pelaburan terulung sektor kripto — menyokong berpuluh-puluh pembangun blockchain, syarikat permulaan DeFi dan penyedia infrastruktur kripto. Tetapi nasibnya telah berubah dengan cepat dalam beberapa bulan kebelakangan ini, bermula pada pertengahan Jun apabila ia berlaku bahawa pemberi pinjaman crypto telah mencairkan ratusan juta dolar pinjaman sokongan cagaran kepada dana lindung nilai. 

Three Arrows Capital telah dihubungi untuk mendapatkan ulasan tetapi tidak memberi respons pada masa akhbar. 

Untuk lebih banyak cerita pecah seperti ini, pastikan untuk mengikuti The Block on Twitter.

Kisah ini telah dikemas kini untuk menggambarkan dengan lebih baik saiz pembayaran balik hutang yang dicari oleh Kumpulan Mata Wang Digital melalui timbang tara. 

© 2022 The Block Crypto, Inc. Hak Cipta Terpelihara. Artikel ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja. Itu tidak ditawarkan atau dimaksudkan untuk digunakan sebagai nasihat hukum, pajak, pelaburan, kewangan, atau lain-lain.