3 Saham Dividen Tinggi untuk Dibeli dan Dipegang

Apabila ia datang untuk mencari saham yang hebat untuk dipegang untuk jangka panjang, pelabur mempunyai banyak laluan yang boleh diambil untuk mengumpul kekayaan.

Sesetengah saham berorientasikan nilai, menawarkan pemegang saham harga belian yang murah berbanding dengan kuasa pendapatan perniagaan. Sesetengahnya menawarkan tahap pertumbuhan yang tinggi, menjanjikan kenaikan harga masa hadapan berdasarkan pendapatan yang lebih tinggi. Dan sudah tentu, sesetengahnya menawarkan hasil dividen yang tinggi, yang menarik bukan sahaja untuk pelabur berorientasikan pendapatan yang ingin menggunakan dividen untuk hidup, tetapi bagi mereka yang ingin melabur semula dividen juga.

Kami percaya tempat menarik bagi saham dividen adalah untuk membeli saham yang mempunyai lebih daripada satu ciri ini, dan dalam artikel ini, kami akan melihat tiga saham berdividen tinggi yang kami fikir pelabur boleh pegang untuk jangka panjang.

Dengar Saya Sekarang tentang Yang Ini

Stok pertama kami ialah Verizon Communications (VZ), yang menawarkan produk dan perkhidmatan komunikasi, teknologi dan hiburan kepada pengguna dan perniagaan di seluruh dunia. Syarikat itu mungkin paling terkenal dengan perkhidmatan telefon wayarlesnya, dan jualan perkakasan yang berkaitan dengan perniagaan itu. Verizon mempunyai rangkaian 5G yang besar di seluruh negara yang dibina untuk menyokong perniagaan itu, memberikan kelebihan daya saing dalam ruang itu. Syarikat itu mempunyai kira-kira 115 juta sambungan runcit tanpa wayar, sebagai tambahan kepada tujuh juta sambungan jalur lebar, dan kira-kira empat juta sambungan Fios.

Verizon ditubuhkan pada tahun 1983, menjana kira-kira $137 bilion hasil tahunan, dan berdagang hari ini dengan had pasaran $153 bilion.

Walaupun ia adalah utiliti, Verizon sebenarnya mempunyai sejarah pertumbuhan pendapatan yang baik. Malah, kadar pertumbuhan pendapatan sesaham lima tahun syarikat telah purata hampir 7%. Kami fikir pertumbuhan Verizon pada masa hadapan akan menjadi lebih seperti 4% setiap tahun, dan ia akan didorong oleh pertumbuhan hasil, terutamanya. Verizon sedang membeli balik saham dalam kuantiti yang kecil, jadi ia berkemungkinan besar akan melihat kesan sampingan yang sederhana daripada usaha itu juga.

Saham ini juga dinilai sangat murah hari ini, kerana ia didagangkan untuk hanya 7 kali anggaran pendapatan tahun ini. Itu sangat baik berbanding anggaran nilai saksama kami pada 11 kali pendapatan, dan memandangkan ini, kami menjangkakan 9%+ pulangan ekor kepada jumlah pulangan daripada penilaian sahaja pada tahun-tahun akan datang.

Verizon dinilai murah, dan mempunyai prospek pertumbuhan yang baik, tetapi dividennya mungkin menarik perhatian pelabur juga. Saham telah menyaksikan peningkatan dividen selama 18 tahun yang lalu, satu tempoh yang merangkumi beberapa tempoh kemelesetan. Kadar pertumbuhan dividen dalam dekad yang lalu mempunyai purata di bawah 3%, jadi ia bukanlah saham pertumbuhan dividen yang sangat mengagumkan. Walau bagaimanapun, saham tersebut menghasilkan 7.2% yang besar hari ini, yang merupakan hasil tertinggi yang pernah dimiliki Verizon. Itu meletakkannya dalam syarikat yang jarang ditemui dari perspektif hasil.

Akhir sekali, kami menjangkakan nisbah pembayaran hanya 50% daripada pendapatan untuk tahun ini, bermakna dividen adalah sangat selamat, terutamanya memandangkan pendapatan Verizon yang boleh diramal. Ini juga bermakna terdapat banyak ruang untuk terus meningkatkan pembayaran untuk tahun-tahun akan datang.

Sejarah Pertumbuhan

Stok kedua kami ialah Enbridge (ENB), sebuah syarikat infrastruktur tenaga yang berpangkalan di Kanada. Enbridge ialah syarikat tenaga terpelbagai yang mengendalikan lima segmen: Saluran Paip Cecair, Penghantaran dan Aliran Gas, Pengagihan dan Penyimpanan Gas, Penjanaan Kuasa Boleh Diperbaharui dan Perkhidmatan Tenaga. Melalui segmen ini, syarikat menawarkan pelbagai jenis perkhidmatan, termasuk saluran paip dan terminal untuk minyak mentah dan cecair hidrokarbon lain seperti gas asli, kemudahan penyimpanan dan penjanaan kuasa boleh diperbaharui.

Syarikat itu diasaskan pada tahun 1949, menjana kira-kira $39 bilion hasil tahunan, dan berdagang dengan had pasaran $77 bilion.

Enbridge, seperti Verizon, mempunyai sejarah pertumbuhan yang agak kukuh. Enbridge telah meningkatkan aliran tunai sesahamnya lebih daripada 6% setiap tahun dalam tempoh lima tahun yang lalu. Kami melihat 4% pada masa hadapan, didorong oleh pelaburan besar yang telah dibuat oleh syarikat dalam projek baharu dalam beberapa tahun kebelakangan ini.

Kami melihat nilai saksama untuk saham pada 11 kali ganda pendapatan, tetapi saham itu berdagang hari ini pada hanya 9.4 kali ganda pendapatan. Oleh itu, sebagai tambahan kepada kadar pertumbuhan 4%, kami menjangkakan 3%+ tailwind kepada pulangan pemegang saham daripada penilaian yang meningkat dari semasa ke semasa.

Enbridge telah menaikkan pembayarannya selama 27 tahun berturut-turut yang mengagumkan, yang jarang berlaku dalam sektor tenaga yang sangat kitaran. Di samping itu, sepanjang dekad yang lalu dividen syarikat telah mencapai purata pertumbuhan tahunan 11%, jadi Enbridge sangat kukuh dalam pertumbuhan dividen. Ini telah membantu memacu hasil kepada 6.9% hari ini, yang dinaikkan untuk Enbridge berdasarkan sejarah.

Nisbah pembayaran untuk tahun ini sepatutnya kira-kira dua pertiga daripada aliran tunai, jadi seperti Verizon, kami melihat hasil Enbridge hampir-7% sebagai agak selamat, dan dengan ruang yang lebih luas untuk berkembang.

Sesuai untuk 'Raja'

Stok akhir kami ialah Kumpulan Altria (MO), yang mengeluarkan dan menjual produk tembakau yang boleh dihisap dan oral di AS Syarikat membuat dan mengedarkan rokok di bawah jenama Marlboro, cerut dan tembakau paip di mana-mana di bawah jenama Black & Mild, dan tembakau tanpa asap lembap di bawah jenama Copenhagen, Skoal, Red Seal, dan Husky. Altria juga mempunyai pelaburan strategik dalam Cronos, jenama ganja dan Juul, jenama vaping.

Altria diasaskan pada 1822, menghasilkan kira-kira $21 bilion hasil tahunan, dan berdagang hari ini dengan had pasaran $82 bilion.

EPS Altria telah berkembang pada kira-kira 7.5% setiap tahun dalam tempoh lima tahun yang lalu, walaupun pada hakikatnya pasaran untuk perokok di AS terus menurun. Syarikat itu telah dapat meneruskan banyak kenaikan harga untuk membantu mengimbangi permintaan yang semakin berkurangan, dan itu telah membantu meningkatkan keuntungan. Kami melihat pertumbuhan tahunan 1.4% yang lebih sederhana pada masa hadapan kerana kami berpendapat peningkatan hasil akan menjadi lebih sukar diperoleh pada tahun-tahun akan datang.

Nilai saksama untuk Altria ialah 11 kali ganda pendapatan, dan hari ini, saham itu pergi untuk 9.5 kali anggaran tahun ini. Itu meninggalkan potensi untuk ~3% tailwind kepada pulangan pemegang saham pada tahun-tahun akan datang daripada berbilang pendapatan yang meningkat.

Sejarah dividen Altria bukanlah contoh yang baik, dengan syarikat itu telah menaikkan pembayarannya selama 52 tahun berturut-turut. Itu menjadikan Altria ahli elit Dividend Kings, sekumpulan saham yang telah menaikkan dividen mereka sekurang-kurangnya setengah abad berturut-turut. Di samping itu, Altria telah meningkatkan dividennya sepanjang dekad yang lalu sebanyak hampir 8% setiap tahun. Itu telah membantu memacu hasil kepada nilai semasanya sebanyak 8.1%, iaitu lebih daripada 5x ganda daripada S&P 500.

Nisbah pembayaran saham ialah 74% untuk tahun ini, jadi ia masih mempunyai ruang untuk pertumbuhan bertahun-tahun memandangkan pendapatan syarikat yang boleh diramalkan.

Pemikiran Akhir

Walaupun tidak semua saham berdividen tinggi berbaloi untuk dimiliki, terdapat beberapa yang menawarkan pemegang saham nilai yang benar-benar cemerlang hari ini. Kami menyukai Verizon, Enbridge dan Altria kerana gabungan jangka hayat dividen, nisbah pembayaran selamat, penilaian rendah dan hasil dividen yang sangat tinggi. Memandangkan faktor ini, kami menilai ketiga-tiga pembelian hari ini untuk pelabur jangka panjang.