Ketua ahli strategi pasaran global gergasi pelaburan JPMorgan Marko Kolanovic menyatakan bahawa suku pertama tahun ini menyaksikan jumlah aktiviti beli balik yang luar biasa berjumlah $429 bilion. Ini mewakili kadar yang lebih pantas daripada kedua-dua dua tahun sebelumnya, dan mencerminkan gabungan margin yang sihat dan aliran tunai korporat yang kukuh. Kekuatan asas itu membolehkan syarikat meningkatkan dan mula membeli walaupun Rizab Persekutuan berundur dengan mengetatkan dasar monetari.
Kolanovic menyatakan bahawa tidak semua sektor adalah sama apabila melibatkan pembelian balik ini. Firma teknologi dan kewangan mendahului, masing-masing membeli balik saham bernilai $62 bilion dan $49 bilion. Dalam satu perkara yang menarik, Kolanovic membawa perhatian kepada stok tenaga, sektor yang 'hanya' menyaksikan pembelian balik $9.5 bilion – tetapi jumlah itu 19x lebih tinggi daripada hanya setahun yang lalu.
Belian balik yang tinggi ini bertepatan dengan kemerosotan mendadak yang kami lihat dalam saham sepanjang 5 hingga 6 bulan pertama tahun ini, dan Kolanovic tidak menganggapnya sebagai satu kebetulan. Menulis fenomena itu, beliau berkata, "Dalam penjualan terkini, JPM menganggarkan pelaksanaan pembelian balik 3-4x lebih tinggi daripada arah aliran, yang membayangkan kedudukan korporat kekal aktif."
Apa yang boleh kita lakukan dengan ini, adalah mencari syarikat yang telah secara aktif membeli balik saham mereka sendiri. Menggunakan TipRanks pangkalan data, kami telah melakukan perkara itu; berikut ialah 3 saham yang menunjukkan aktiviti beli balik yang berat – bersama-sama dengan penilaian Belian Teguh dan potensi peningkatan yang teguh. Ini adalah firma yang bekerja secara proaktif untuk memulangkan wang tunai kepada pemegang saham, dan bagi pelabur yang berfikiran kembali, itu sentiasa penting. Berikut adalah butirannya.
Hertz Global (Htz)
Pertama dalam senarai kami, Hertz, ialah gergasi penyewaan kereta dan salah satu 'jaguh penjenamaan' sebenar dunia. Nama dan logo Hertz diiktiraf di seluruh dunia, sebagai peneraju dalam industrinya. Hertz Global mengendalikan beberapa jenama kereta sewa - Hertz eponim, ditambah Dollar, Thrifty dan Firefly - dan menjangkau dengan jelas di seluruh dunia, beroperasi di setiap benua kecuali Antartika.
Suku pertama adalah baik untuk Hertz. Syarikat itu melaporkan pertumbuhan kukuh dalam metrik penting, kenderaan purata, yang berkembang daripada 367,600 unit pada 1Q21 kepada 481,211 unit pada 1Q22. Daripada jumlah itu, pada suku semasa, 455,517 disenaraikan sebagai kenderaan boleh disewa, meningkat daripada 361,561 pada tahun sebelumnya. Angka-angka ini masing-masing meningkat 31% dan 26%.
Mempunyai lebih banyak stok adalah gambaran permintaan pelanggan yang meningkat apabila sekatan wabak berkurangan dan pengembara sekali lagi mula mencari kenderaan. Sebaliknya, itu mendorong hasil yang lebih tinggi, yang meningkat 40% tahun ke tahun untuk mencapai $1.81 bilion. Pada asasnya, Hertz melaporkan 87 sen sesaham dalam EPS dicairkan, berbanding kerugian 33 sen pada suku tahun lalu.
Hertz menyaksikan aliran tunai operasi $621 juta pada S1, dan melaporkan jumlah kecairan pada 31 Mac sebanyak $2.7 bilion. Itu termasuk sejumlah $1.5 bilion tunai tanpa had.
Dengan penuh wang tunai membantu syarikat membeli balik saham, dan Hertz hampir kehabisan kebenaran pembelian baliknya pada bahagian pertama tahun ini. Pada bulan Jun, syarikat itu mengumumkan bahawa Lembaga Pengarahnya telah menandatangani program pembelian balik baharu, menambah $2 bilion kepada baki $200 juta. Hertz telah membeli balik 88 juta saham pada 14 Jun tahun ini, dan kini mempunyai izin untuk membeli semula saham bernilai $2.2 bilion. Keizinan semasa akan meliputi kira-kira 29%, atau lebih daripada 120 juta, saham tertunggak HTZ.
Di mata Chris Woronka, meliputi Hertz untuk Deutsche Bank, program pembelian semula saham yang dipertingkatkan menyamai keuntungan bersih untuk pelabur. Dia menulis kembali pada bulan Jun, “[Kami] percaya peningkatan kebenaran pembelian semula sebahagian besarnya mencerminkan keyakinan pengurusan terhadap penjanaan aliran tunai percuma 2022 dan tidak semestinya dilanjutkan ke paparan pada 2023. Kami percaya kemungkinan HTZ meneruskan rentak semasanya daripada ~$700 juta pembelian balik setiap suku sepanjang baki tahun ini, yang akan mengakibatkan syarikat itu menghabiskan hampir 70% daripada kebenaran belian semula semasa menjelang akhir tahun…”
Dalam nota yang lebih baru, penganalisis DB mengulangi kepercayaannya bahawa HTZ boleh mengatasi prestasi, dengan menyatakan, "Kami menjangkakan HTZ akan terus menunjukkan pertumbuhan RPD (hasil sehari) yang kukuh, sejajar dengan keputusan terkini berbanding tahap 2019. Ramalan baharu kami membayangkan bahawa Q2 HTZ berkemungkinan datang kira-kira sejajar dengan konsensus hasil, sedikit di bawah EBITDA dan sedikit mendahului EPS disebabkan aktiviti pembelian balik saham…”
Komen Woronka menyokong penilaian Belinya pada HTZ, dan sasaran harganya $29 membayangkan firma penyewaan kereta itu mempunyai keuntungan saham sebanyak 59% menjelang tahun ini. (Untuk menonton rekod prestasi Woronka, tekan di sini.)
Wall Street, secara amnya, turun dengan kenaikan harga saham ini – 3 daripada 4 ulasan penganalisis terkini adalah untuk Beli, manakala yang terakhir adalah untuk Tahan, memberikan HTZ penilaian konsensus Belian Teguh. Saham itu mempunyai sasaran harga purata $24 dan harga dagangan $18.22, mencadangkan kenaikan satu tahun sebanyak 32%. (Lihat ramalan saham Hertz di TipRanks.)
ZipRecruiter (ZIP)
Sekarang kita akan beralih ke dunia mencari pekerjaan. ZipRecruiter menawarkan pasaran dalam talian untuk majikan dan pencari kerja, memberi mereka tempat untuk berhubung. Syarikat itu berbangga bahawa tapak mudah alihnya ialah apl memburu pekerjaan yang mendapat penilaian tertinggi pada iOS dan Android, dan mendakwa bahawa 2.8 juta pelanggan perusahaan telah menggunakan perkhidmatan tersebut, bersama-sama dengan 110 juta pencari kerja. Angka-angka ini menjadikan ZipRecruiter tapak pengambilan pekerja dalam talian teratas di pasaran buruh AS.
Itulah asas yang kukuh untuk menyokong perniagaan, terutamanya pada masa apabila bilangan pekerjaan bulanan kerajaan optimistik. Atas sebab yang jelas, persekitaran itu bagus untuk agensi pengambilan, dan ZipRecruiter menyaksikan barisan teratas Q1nya berkembang sebanyak 81% tahun ke tahun, untuk mencapai $227.2 juta, yang tertinggi sejak ZIP memasuki pasaran awam melalui penyenaraian langsung pada bulan Mei tahun lepas.
Dalam perkembangan minat kepada pelabur, pada 27 Jun, ZipRecruiter menjadi syarikat komponen indeks saham Russell 3000. Menyertai indeks Russell akan memberikan ZIP profil yang lebih tinggi, dan diterangkan oleh pengurusan sebagai 'pencapaian penting.'
ZipRecruiter telah secara aktif membeli balik saham tahun ini, dan Lembaga syarikat pada asalnya telah membenarkan program $100 juta. Sebagai tambahan kepada program itu, kira-kira $6.6 juta saham biasa Kelas A juga tersedia untuk pembelian semula, dan itu telah dinaikkan pada bulan Jun tahun ini dengan tambahan kebenaran Lembaga $150 juta untuk pembelian balik saham. Melangkah ke hadapan, ZipRecruiter mempunyai kebenaran untuk membeli balik stok bernilai kira-kira $156.6 juta. Ini bersamaan dengan lebih 8.8 juta saham, atau kira-kira 10% daripada saham tertunggak syarikat.
Syarikat ini telah menarik perhatian Aaron Kessler, penganalisis 5 bintang dengan Raymond James, yang menulis tentang ZipRecruiter, "Berdasarkan titik data industri baru-baru ini, kami menjangkakan satu lagi suku yang kukuh untuk syarikat itu. Menurut Indeed dan BLS, penyenaraian dan pembukaan AS kekal menghampiri rekod tertinggi. Data NFIB juga menunjuk ke arah jangkaan pengambilan pekerja SMB yang dipercepatkan dan arah aliran carian Google mencadangkan minat yang kuat terhadap ZipRecruiter walaupun menghadapi masalah yang sukar. Pandangan asas positif kami adalah berdasarkan: TAM pengambilan besar yang semakin beralih dalam talian; kedudukan kepimpinan dengan pengiktirafan jenama yang kukuh memacu trafik organik yang tinggi dan teknologi pemadanan berkuasa AI yang unik…”
Pada pandangan Kessler, ini menyokong penilaian Belian Teguh untuk ZIP, dan sasaran harga $40 beliau membayangkan peningkatan sebanyak 121% dalam tempoh 12 bulan akan datang. (Untuk melihat rekod prestasi Kessler, tekan di sini.)
Pandangan Raymond James di sini bukanlah satu-satunya pandangan kenaikan harga; saham ini mempunyai 5 ulasan terkini, yang memecahkan 4 kepada 1 memihak kepada Beli atas Tahan. Saham itu mempunyai harga dagangan $18.07 dan sasaran harga purata $31.40, menunjukkan potensi kenaikan satu tahun sebanyak 74%. (Lihat ramalan saham ZipRecruiter di TipRanks.)
Capri Holdings (CPRI)
Terakhir dalam senarai kami, Capri Holdings, ialah peruncit global dalam industri fesyen. Syarikat itu, yang menawarkan rangkaian pakaian, kasut dan aksesori di bawah jenama mewah Versache, Jimmy Choo dan Michael Kors, beroperasi melalui rangkaian lebih daripada 1,200 lokasi runcit. Ini termasuk kedua-dua kedai yang berdiri sendiri dan butik dalam kedai.
Pelanggan menyukai barangan berjenama mewah dan mereka sanggup membayarnya. Fakta ini menjana pendapatan Capri sebanyak $1.49 bilion dalam laporan suku tahunan terbaharunya, daripada S4 tahun fiskal 2022 (suku Mac). Keputusan ini ialah keuntungan 24% tahun ke tahun, menandakan suku ke-5 berturut-turut keuntungan y/y baris teratas, dan merupakan rekod syarikat.
Hasil rekod mendorong penanda positif lain selepasnya. Margin kasar Capri untuk Q4 fiskal berada pada 64.1%, satu lagi rekod syarikat, dan EPS yang dicairkan, yang meningkat 2.5x daripada suku tahun lalu, masuk pada $1.02.
Semua ini menambah kepada sebuah syarikat dengan yakin, dan Capri membeli balik 5.1 juta saham sahamnya sendiri semasa suku fiskal keempat baru-baru ini. Saham ini berharga ~$300 juta, dan meninggalkan ~$500 juta di bawah kebenaran belian semula. Keizinan ini telah digantikan pada 1 Jun dengan program baharu, berjumlah $1 bilion dalam tempoh dua tahun akan datang. Kebenaran baharu itu boleh membiayai pembelian lebih daripada 21 juta saham pada harga semasa, atau kira-kira 15% daripada saham biasa tertunggak Capri.
Penganalisis BTIG Camilo Lyon telah menyemak Capri Holdings, dan menyifatkan syarikat itu sebagai 'pilihan pertengahan teratas kami untuk 2H22.' Menjelaskan sebabnya, Lyon menulis bahawa syarikat itu, "bercadang untuk melaksanakan kenaikan harga tambahan pada kejatuhan ini merentasi portfolio jenama, yang mana kenaikan harga semasa tidak menyaksikan sebarang rintangan daripada pelanggan. Syarikat itu menaikkan prospek F23 EPSnya kepada $6.85 (daripada $6.60) dengan hanya EPS FQ1 di bawah panduan terdahulu, dan panduan itu kini mempertimbangkan pembelian balik dengan program pembelian semula saham $1B yang baru diluluskan." Melihat ke hadapan, beliau menambah, "[Kami] percaya CPRI melaksanakan dengan baik dalam persekitaran makro yang mencabar kerana ia terus mendapat manfaat daripada aliran permintaan yang teguh, meletakkan syarikat di laluan untuk mencapai hasil $7B dan margin operasi 20% dari semasa ke semasa. ”
Lyon menilai saham ini sebagai Beli, dan sasaran harga $100 beliau menunjukkan peningkatan sebanyak 106% pada tahun akan datang. (Untuk melihat rekod prestasi Lyon, tekan di sini.)
Dengan Capri, kita mendapat saham yang telah menjana beberapa buzz di Jalan. Saham CPRI mempunyai 15 ulasan penganalisis baru-baru ini, termasuk 13 Belian berbanding hanya 2 Pegangan untuk penilaian konsensus Belian Teguh. Sasaran harga purata saham $69.67 membayangkan kenaikan 44% daripada harga saham semasa $48.41. (Lihat ramalan saham Capri di TipRanks.)
Untuk mencari idea yang baik untuk perdagangan saham dengan penilaian yang menarik, kunjungi TipRanks ' Stok Terbaik untuk Beli, alat yang baru dilancarkan yang menyatukan semua pandangan ekuiti TipRanks.
Penafian: Pendapat yang dinyatakan dalam artikel ini adalah pendapat para penganalisis utama. Kandungan tersebut bertujuan untuk digunakan untuk tujuan maklumat sahaja. Adalah sangat penting untuk membuat analisis anda sendiri sebelum membuat pelaburan.
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/3-strong-buy-stocks-large-094416088.html