Walaupun pada 6.89% lebih rendah, bon I tidak akan kehilangan kilauannya dalam masa terdekat

Walaupun selepas penurunan kadar faedahnya, bon kerajaan kalis inflasi kekal sebagai pelaburan yang kukuh.

Sehingga semalam (1 Nov), jabatan perbendaharaan AS mengumumkan bahawa bon Siri I akan membayar 6.89% faedah tahunan hingga April 2023, turun daripada rekod kadar tahunan 9.62% yang ditawarkan sejak Mei. Walaupun ia akan menghasilkan pulangan yang lebih rendah, meminjamkan wang kerajaan AS dan membuat minat ke atasnya dilihat sebagai salah satu pelaburan yang paling tidak menentu.

Baca lagi

Begini cara bon saya berfungsi: “Bon saya melindungi anda daripada inflasi kerana apabila inflasi meningkat, kadar gabungan meningkat,” jelas jabatan perbendaharaan. Tidak hairanlah ia menjadi lebih popular dalam beberapa tahun kebelakangan ini apabila inflasi mencecah paras tertinggi 40 tahun. Dan apabila berlaku deflasi, jabatan negeri tidak membiarkan kadar gabungan bertukar negatif—mereka menghentikannya pada sifar.

Sebaik sahaja seseorang membeli bon itu, minat mereka akan dikunci. Ini menjelaskan tergesa-gesa gila untuk mendapatkan kadar yang lebih tinggi pada akhir minggu lepas, yang membawa kepada tapak web TreasuryDirect—satu-satunya tempat untuk membeli bon dalam talian—berulang kali terhempas. Lebih 730,000 akaun baharu telah dicipta pada bulan Oktober, yang mana lebih 95,000 telah dibuka pada hari Jumaat (28 Okt.) itu sendiri. Walaupun terdapat gangguan, TreasuryDirect menjual rekod hampir $ 1 bilion pada hari itu-hampir sebanyak dalam satu hari seperti yang dijual dalam tempoh tiga tahun antara 2018-2020.

Walaupun lebih rendah daripada kadar bon I yang lepas, kadar faedah 6.89% adalah tidaklah teruk sangat. Terutama apabila anda membandingkannya dengan purata faedah 0.16%. akaun simpanan menghantar, atau digit tunggal yang rendah sijil deposit (CD) tawaran.

Bagaimanakah kadar faedah Bon I dikira?

Kadar bon I ialah gabungan dua kadar yang disemak setiap 1 Mei dan 1 Nov.:

• yang kadar tetap yang tetap sama sepanjang hayat ikatan. (Ia tidak jelas bagaimana kadar ini dipilih tetapi pakar percaya ia ada kaitan dengan permintaan dan hasil daripada sekuriti yang dilindungi inflasi Perbendaharaan.)

• yang kadar inflasi, yang berdasarkan pelarasan bukan musim Indeks Harga Pengguna untuk semua Pengguna Bandar untuk semua barangan, termasuk makanan dan tenaga.

Kisah berterusan

datawrapper-cart-KuhMM

Berapa banyak bon saya boleh saya beli?

Individu boleh membelanjakan sehingga $10,000 untuk membeli bon I di TreasuryDirect. Tambahan $5,000 daripada penyata cukai persekutuan juga boleh dibelanjakan untuk membeli bon kertas, yang tersedia dalam denominasi $50, $100, $200, $500 dan $1,000.

Kebaikan dan keburukan bon I

Bon I adalah salah satu daripada tiga kaedah simpanan terkemuka yang ditawarkan oleh kerajaan kepada rakyat. Dua lagi ialah Sekuriti Terlindung Inflasi Perbendaharaan (TIPS) dan bon EE. Jadi bagaimana anda memutuskan sama ada bon saya adalah yang paling sesuai untuk anda? Berikut adalah beberapa perkara yang perlu dipertimbangkan tentang bon I:

🙋‍♀️ Jumlah pokok sentiasa dilindungi.

🙅‍♀️ Anda tidak boleh mengeluarkan wang selama 12 bulan…

🙋‍♀️ …tetapi selepas itu anda boleh tunai keluar pada bila-bila masa sebelum bon matang dalam 30 tahun (tetapi sebelum lima tahun, anda perlu melepaskan tiga bulan terakhir faedah sebagai penalti).

🙋‍♀️ Pengeluaran separa dibenarkan untuk bon I dalam talian…

🙅‍♀️ …tetapi bukan untuk ikatan kertas.

🙋‍♀️ Bon boleh dijejaki di tapak web, dan ada kalkulator untuk bon kertas.

🙋‍♀️ Satu-satunya cukai yang anda bayar untuk bon I ialah cukai persekutuan, yang boleh ditangguhkan sehingga anda menebusnya atau tamat tempoh. Bon EE, yang menjamin pelaburan anda sekurang-kurangnya dua kali ganda dalam 20 tahun, turut mengikuti model cukai yang serupa. Tetapi dengan TIPS, anda membayar cukai pada pelarasan inflasi terakru setiap tahun.

🙆‍♀️ Tiada ruang untuk orang tengah. Pembelian bon saya perlu dilakukan oleh individu. Sebaliknya, TIPS adalah lebih cair kerana ia boleh dibeli dan dijual dalam pasaran sekuriti sekunder melalui bank, broker dan peniaga.

🙆‍♀️ Untuk bon I, pelaburan dihadkan, sedangkan TIPS ada hampir tiada kekangan pembelian. "Sesetengah pelabur mendapati jumlah ini terlalu kecil untuk membuat perbezaan dalam peruntukan aset mereka," menurut David Enna dari Tipswatch, seorang wartawan lama yang telah melabur dalam bon sedemikian sejak 1999. "Walau bagaimanapun, pelabur yang menggunakan pembelian berbilang tahun boleh membina kepentingan yang besar dalam I Bon."

Satu perkara lagi: Menggunakan bon I untuk pendidikan

Mereka yang memenuhi tujuh kriteria yang ketat yang ditetapkan oleh jabatan perbendaharaan—termasuk parameter umur dan pendapatan serta memastikan institut pendidikan layak—mungkin layak untuk pengecualian pendidikan. Tetapi adakah alasan itu cukup untuk melabur?

"Bon Siri I mungkin membuat pilihan yang menarik untuk membayar perbelanjaan pendidikan tahun ini atau seterusnya, tetapi ujian sebenar akan datang dari semasa ke semasa. Untuk bon Siri I kekal sebagai pelaburan yang menarik untuk pendidikan, inflasi perlu kekal tinggi, situasi yang sedang giat diatasi oleh Rizab Persekutuan,” penerbitan kewangan Bankrate memberi amaran. “Jadi, walaupun ikatan Siri I mungkin kekal menarik untuk beberapa tahun akan datang, ia tidak mungkin menjadi penyelesaian jangka panjang yang kukuh bagi mereka yang ingin membayar kos kolej yang sentiasa meningkat.”

Cerita-cerita yang berkaitan

💸 Kadar simpanan AS tidak berubah apabila rakyat Amerika yang miskin kehilangan kusyen tunai mereka

🏦 Mengapa kenaikan Fed tidak muncul dalam akaun simpanan anda

🪣 Orang Amerika telah kehabisan simpanan pandemik mereka pada masa yang salah

Lagi daripada Quartz

Daftar untuk Surat Berita Kuarza. Untuk berita terkini, Facebook, Twitter and Instagram.

Klik di sini untuk membaca artikel penuh.