Bagaimana Insurans Deposit Berfungsi

Kegagalan bank baru-baru ini telah menumpukan perhatian kepada insurans deposit. Dengan kegagalan Silicon Valley Bank dan Signature Bank baru-baru ini, FDIC memastikan semua pendeposit dibayar balik dengan cepat. Walau bagaimanapun, walaupun hasil ini, insurans deposit hanya secara teknikal menjamin deposit sehingga $250,000, walaupun terdapat pengecualian untuk berbilang penerima dan jenis akaun yang berbeza.

Setiausaha Perbendaharaan Janet Yellen telah menyatakan bahawa jumlah melebihi $250,000 hanya akan dijamin untuk bank yang menimbulkan risiko sistemik. Itu menunjukkan bahawa deposit melebihi $250,000 masih boleh berisiko jika bank gagal. Ironinya, ini adalah salah satu faktor kejatuhan Silicon Valley Bank kerana pendeposit dengan lebih $250,000 tergesa-gesa untuk mengeluarkan dana, menyebabkan bank berjalan, walaupun bank itu telah mengalami kerugian kertas. Perbendaharaan berada dalam kedudukan yang sukar, di satu pihak ia mahu meyakinkan pendeposit, tetapi di sisi lain ia tidak mahu memberi ganjaran kepada bank kerana mengambil risiko yang berlebihan atau memutarbelitkan insentif yang dihadapi oleh bank.

Bagaimana Insurans Deposit Berfungsi

Perbadanan Insurans Deposit Persekutuan (FDIC) menjadi nadi kepada isu ini, ia telah dibentuk oleh Akta Perbankan Kecemasan 1933. Ia adalah tindak balas kepada kegagalan bank semasa kemelesetan besar.

Bank Berjalan

Satu isu dengan perbankan ialah menjalankan bank, di mana pendeposit tergesa-gesa untuk mengeluarkan wang mereka, boleh menjadi wajar dan boleh berlaku walaupun bank dibiayai dengan baik. Maksudnya jika anda melihat orang lain mengeluarkan deposit dari bank, dan deposit anda tidak diinsuranskan, anda harus tergesa-gesa untuk mengeluarkan wang anda juga, jika tidak, anda mungkin kehilangannya. Deposit yang cukup untuk mengeluarkan wang boleh menyebabkan bank menjual aset yang sepadan dengan tergesa-gesa, menyebabkan bank yang sebaliknya teguh runtuh.

Itu jauh dari ideal, ini bermakna bank boleh runtuh disebabkan oleh emosi orang ramai yang bergelora, dan itulah sebabnya insurans deposit diwujudkan. Dengan insurans deposit jika anda mempunyai di bawah $250,000 di bank (jumlah yang diinsuranskan ini telah meningkat secara berterusan dari semasa ke semasa), maka kerajaan akan membayar bank anda walaupun bank itu runtuh. Oleh itu, tiada insentif untuk menjalankan bank, sekurang-kurangnya tidak untuk pendeposit dengan di bawah $250,000. Itu juga membantu menjelaskan isu dengan Silicon Valley Bank, banyak perniagaan permulaan mempunyai deposit lebih $250,000 di sana.

Bahaya moral

Walau bagaimanapun, terdapat risiko lain juga, inilah yang dikatakan oleh ahli ekonomi sebagai bahaya moral. Jika kerajaan menginsuranskan semua deposit bank, maka bank berpotensi mengambil risiko tambahan, mengetahui bahawa pendeposit mereka tidak perlu risau. Itulah sebabnya perbankan ialah salah satu sektor ekonomi yang paling dikawal selia, dan mungkin sebab insurans deposit tidak melindungi deposit melebihi $250,000 hari ini.

Ini juga sebab Setiausaha Perbendaharaan Yellen berkata bahawa pendeposit dengan lebih $250,000 tidak boleh dijangka dibayar balik dalam semua kegagalan bank masa depan, hanya mereka yang menimbulkan risiko sistemik. Sukar untuk pendeposit menilai, tetapi telah membawa kepada penghijrahan deposit besar daripada bank yang lebih kecil kepada bank yang lebih besar sejak kebelakangan ini, kerana bank yang lebih besar mungkin dilihat sebagai lebih penting dari segi sistem, semuanya sama.

Perkara terakhir yang perlu diberi perhatian ialah insurans deposit bukanlah penyelamat. Semua bank menyumbangkan premium kepada FDIC dari semasa ke semasa, ini menyediakan wang tunai untuk dibayar sekiranya berlaku kegagalan bank. Insurans deposit dibiayai sendiri oleh sektor perbankan itu sendiri. Premium yang dibayar oleh bank adalah gambaran saiz deposit mereka dan tahap risiko yang dinilai bank mengikut formula yang ditunjukkan di sini.

Menyemak Anda Mempunyai Insurans Deposit

Terdapat tiga langkah asas untuk memastikan anda mempunyai insurans deposit. Yang pertama ialah menyemak bahawa bank anda mengambil bahagian dalam skim FDIC. Anda boleh melakukannya di sini, lebih 4,000 bank diinsuranskan. Yang penting, ambil perhatian bahawa kesatuan kredit tidak diinsuranskan FDIC, tetapi mempunyai skim serupa mereka sendiri, NCUA yang turut menyediakan insurans deposit $250,000. Skim FDIC juga hanya meliputi institusi AS yang layak, walaupun kebanyakan negara lain mempunyai skim serupa.

Jenis Akaun

Seterusnya ialah memastikan jenis akaun anda diinsuranskan. Deposit diinsuranskan seperti akaun cek, akaun deposit pasaran wang dan sijil deposit (CD). Walau bagaimanapun, produk pelaburan lain yang boleh anda beli berdasarkan hubungan perbankan sedia ada tidak. Contohnya saham, bon, dana bersama, kripto, insurans hayat, anuiti, kandungan peti deposit keselamatan dan bon dan bil Perbendaharaan AS. Ini bukan FDIC yang diinsuranskan, walaupun anda membelinya melalui institusi kewangan. Dokumentasi yang dikaitkan dengan produk ini akan mengandungi terma seperti tidak dijamin, tertakluk kepada risiko pelaburan, risiko kehilangan prinsip dan tidak diinsuranskan oleh FDIC.

Kini, sudah tentu, melabur dengan insurans deposit bukanlah satu-satunya matlamat pelaburan bagi kebanyakan orang, tertakluk kepada toleransi risiko dan keperluan pelaburan, produk ini sering mengatasi pulangan deposit dari semasa ke semasa, tetapi dengan naik dan turun sepanjang perjalanan.

Penerima Berbilang dan Bank

Kemudian persoalan terakhir ialah sama ada jumlah penuh deposit anda diinsuranskan. Jika ia di bawah $250,000 dan memenuhi dua ujian di atas maka ia sepatutnya. Walau bagaimanapun, anda juga mungkin diinsuranskan untuk lebih $250,000 jika akaun tersebut mempunyai berbilang penerima. kerana setiap benefisiari boleh diinsuranskan sehingga $250,000. Had $250,000 pada dasarnya adalah setiap benefisiari dan setiap jenis akaun yang layak di bank yang sama. Walau bagaimanapun, ia adalah penting akaun lain yang juga dipegang oleh individu tersebut di bank yang sama. Selain itu, jenis akaun yang berbeza di bank yang sama juga boleh tertakluk kepada had $250,000 individu.

FDIC menawarkan alat dalam talian layan diri yang membolehkan anda mengira jumlah insurans anda di sini. Akhir sekali, perlu diingat bahawa jika anda mempunyai deposit di bank yang diinsuranskan FDIC yang berbeza, setiap satu boleh diinsuranskan dengan harga $250,000.

Strategi Pelaburan

Insurans deposit kemudian membawa kepada strategi berpotensi berikut. Jika anda mempunyai lebih daripada $250,000 yang dilaburkan di institusi individu, anda boleh meningkatkan jumlah insurans anda dengan menyebarkannya ke pelbagai jenis akaun yang layak, menambah benefisiari, seperti pasangan atau anak anda, atau memindahkan bahagian melebihi $250,000 ke institusi lain yang anda tidak mempunyai akaun deposit sedia ada.

Perdagangan Luar Risiko-Pulangan

Satu lagi strategi, ironinya, adalah untuk memindahkan jumlah melebihi $250,000 ke dalam aset dengan boleh dikatakan pertukaran risiko-pulangan yang lebih baik bergantung pada keadaan anda. Isu dengan deposit bank ialah anda memperoleh kadar faedah yang rendah dari semasa ke semasa, itu adalah pertukaran yang diperlukan jika anda memerlukan wang dalam masa yang singkat. Walau bagaimanapun, jika anda mempunyai ufuk pelaburan yang lebih panjang dan toleransi risiko yang sesuai, anda boleh mempertimbangkan untuk melabur jumlah lebihan dalam saham dan bon. Jumlah itu tidak akan diinsuranskan terhadap kerugian dan akan melihat profil pulangan yang berbeza secara mendadak kepada deposit bank, tetapi sejarah menunjukkan bahawa portfolio terpelbagai akan cenderung untuk mengatasi prestasi akaun bank selama beberapa dekad.

Apa nak buat

Akhirnya, bagi kebanyakan orang yang mempunyai di bawah $250,000 dalam akaun semakan insurans FDIC bermakna mereka tidak perlu risau tentang kegagalan perbankan atau nuansa peraturan insurans deposit.

Namun, jika anda mempunyai lebih daripada $250,000 dalam akaun cek atau yang serupa, adalah wajar untuk menilai pilihan anda semasa tempoh risiko perbankan yang berpotensi meningkat ini, cara perdagangan saham perbankan menunjukkan masih terdapat risiko yang tinggi di luar sana. Peristiwa ini berlaku setiap beberapa dekad, tetapi baki deposit yang sangat besar melebihi $250,000 mungkin membawa risiko penurunan yang sangat kecil tetapi berpotensi besar dengan sedikit peningkatan sepadan daripada kadar faedah yang agak rendah.