Bagaimana Prestasi IPO Setakat Ini Pada 2022?

Pengambilan kunci

• 2020 dan 2021 adalah tahun pecahan untuk IPO, tetapi 2022 menunjukkan volum yang rendah walaupun tidak termasuk tempoh 24 bulan itu.
• Walaupun volum rendah masih terdapat peluang IPO (lihat senarai di bawah)
• Secara amnya, syarikat muda akan enggan meneruskan IPO semasa tempoh ketidaktentuan ekonomi.

Sebagai pelabur, ia sentiasa menarik untuk mendengar tentang IPO baharu yang bakal mencecah pasaran. Anda mula mempertimbangkan peningkatan apabila buzz membina dan penilaian terbentuk.

Minat pasti mula membina dalam pasaran untuk perniagaan yang pada asasnya kukuh dengan kelebihan daya saing yang jelas. Sebahagian daripada anda tidak mahu ketinggalan, anda mendapati diri anda menggunakan istilah seperti tingkat bawah, manakala sebahagian lagi anda ragu-ragu tentang risiko yang terlibat dengan pembelian masuk begitu awal, kerana – lagipun – tidak dapat dipastikan bagaimana pasaran akan bertindak balas.

Dengan kemelesetan ekonomi yang kami alami pada tahun 2022, IPO telah menjadi cadangan yang lebih berisiko kerana ketidaktentuan pasaran, bagi syarikat yang akan diumumkan, adalah seperti mandi sejuk pada pagi musim sejuk.

Kami telah pergi secara terperinci tentang bagaimana IPO berfungsi bagi mereka yang berminat untuk mengetahui lebih lanjut tentang topik tersebut. Mari kita lihat prestasi IPO setakat ini pada tahun 2022.

Bagaimanakah IPO 2022 dibandingkan dengan sejarah terkini?

Apabila melihat prestasi IPO pada tahun 2022, kita perlu membandingkannya dengan tahun-tahun sebelumnya. 2020 dan 2021 menunjukkan lonjakan aktiviti IPO, diilhamkan oleh tawaran daripada SPAC dan syarikat cek kosong. Malangnya, SPAC (lebih lanjut mengenainya kemudian) telah mendapat perhatian yang lebih tinggi oleh SEC, yang tidak menggalakkan pendatang baharu daripada pasaran.

Bilangan dan Saiz IPO

Walaupun S1 tahun 2021 menyaksikan 395 tawaran awam permulaan memperoleh $140 bilion, S1 tahun 2022 menyaksikan 77 IPO memperoleh $12.2 bilion. Jika anda ingin mengezum keluar, angka di sebalik IPO adalah lebih membimbangkan. Pada tahun 2021, sejumlah 1,073 syarikat diumumkan, mengumpul $317 bilion. Pada separuh pertama tahun ini, pasaran menyaksikan sejumlah 92 syarikat mengumpul hanya $9 bilion. Pengiraan paling mudah membolehkan kami mengunjurkan 184 tawaran awam menjelang akhir tahun. Mengalih keluar kuantiti IPO tertunggak dalam dua tahun lepas, purata bilangan IPO pada tahun tertentu sepanjang dua puluh belas tahun ialah 220.

A kemas kini terkini di sini menjelaskan bahawa IPO telah runtuh akibat kemelesetan ekonomi dan ketidakstabilan dalam pasaran. Seperti yang anda boleh tahu, lebih sedikit IPO akan datang ke pasaran pada tahun 2022, dan lebih sedikit wang diperuntukkan secara amnya.

Mengapa ini berlaku? Mengapa IPO bergelut pada 2022?

Selain daripada turun naik pasaran yang jelas yang telah memberi kesan kepada semua syarikat, terdapat penurunan dalam bilangan IPO datang daripada SPAC (Syarikat Pemerolehan Tujuan Khas), dan kenaikan kadar daripada bank pusat membawa kepada lingkaran pasaran. Kemelesetan ekonomi menyebabkan jualan panik kerana kami melihat banyak syarikat yang mempunyai asas yang kukuh menurun dalam nilai. Ini juga telah membawa kepada spekulasi tentang potensi kemelesetan yang membawa kepada pasaran beruang lanjutan.

Dengan begitu banyak ketidakpastian dalam pasaran, banyak syarikat tidak tergesa-gesa untuk mendedahkan kepada umum untuk pembiayaan sama ada, memandangkan IPO yang ditetapkan masa yang kurang baik boleh menyebabkan perniagaan berjuta-juta dolar dalam pembiayaan berpotensi – IPO yang berjaya boleh mengukuhkan masa depan syarikat untuk tahun-tahun akan datang, tetapi IPO yang tidak berjaya boleh menyebabkan syarikat yang sama itu tergantung di angin. Pendek kata, masa dan persepsi penting.

Di pihak pelabur, orang ramai kurang bersemangat tentang syarikat baharu yang diumumkan apabila terdapat keadaan makroekonomi yang tidak menguntungkan (atau hanya tidak menentu). Ramai pelabur teragak-agak untuk mengambil risiko dengan IPO kerana mereka mungkin melihat nilai bersih mereka menurun dengan ketara pada tahun 2022.

Apakah beberapa IPO yang paling berjaya pada tahun 2022 setakat ini?

TPG Inc. (TPG)

Firma ekuiti persendirian itu diumumkan pada awal 2022, mengumpul $1.1 bilion pada penilaian $9.1 bilion. Kebanyakan syarikat yang sezaman dengan syarikat ini mendedahkan kepada umum kira-kira sedekad lebih awal, jadi IPO ini telah lama dibuat.

TPG dibuka pada 13 Januari 2022, pada $33.00 dan ditutup pada hari itu pada $34.00. Harga semasa ialah $32.88.

Bausch + Lomb Corporation (BLCO)

Syarikat kanta sentuh dan penjagaan mata itu diumumkan kepada umum pada Mei 2022. Mereka mengumpulkan $630 juta, memberikan syarikat itu nilai pasaran $6.67 bilion.

BLCO dibuka pada 6 Mei 2022, pada $18.50 dan ditutup hari itu pada $20.00. Harga semasa ialah $16.75.

Excelerate Energy, Inc. (EE)

Syarikat LNG yang berpangkalan di The Woodlands, Texas ini diumumkan pada bulan April. Mereka mengumpul $384 juta, yang menjadikan jumlah penilaian kepada $2.4 bilion.

EE dibuka pada 13 April pada $28.20, kemudian ditutup hari itu pada $26.85. Harga semasa ialah $25.32.

Screaming Eagle Acquisition Corp. (SCRM)

Screaming Eagle ialah syarikat cek kosong yang menyokong penggabungan, pertukaran saham, pemerolehan aset dan transaksi perniagaan lain yang berkaitan. Mereka mampu mengumpul $750 juta pada permulaan tahun 2022.

SCRM dibuka pada 1 Mac pada $9.70 dan kemudian menutup hari pada $9.70. Harga semasa ialah $9.64.

ProFrac Holding Corp. (PFHC)

Syarikat yang berpangkalan di Texas ini menyediakan perkhidmatan patah hidraulik dan penyiapan kepada projek penerokaan dan pengeluaran huluan Amerika Utara. Mereka mampu mengumpul $441.6 juta dengan IPO pada bulan Mei.

PFHC dibuka pada 13 Mei pada $17.60 dan kemudian menutup hari itu pada $18.11. Harga semasa ialah $19.62.

Seperti yang anda boleh tahu, beberapa IPO besar masih mencecah pasaran pada tahun 2022, tetapi ia adalah sedikit dan jauh antaranya. Penting juga untuk ambil perhatian bahawa sektor kewangan menerajui sekali lagi dengan IPO pada 2022, dan sektor teknologi kesihatan berada di tempat kedua.

Apakah yang boleh kita harapkan daripada IPO dalam masa terdekat?

Bukan rahsia lagi bahawa syarikat yang berkembang pesat meluangkan masa untuk menyemak rancangan pertumbuhan dan mempertimbangkan semula pilihan pembiayaan. Syarikat-syarikat yang sudah pun mendedahkan IPO kepada umum sedang menahan diri untuk melihat bagaimana pusat bandar ekonomi bermain.

Terdapat keraguan yang lebih tinggi tentang masa IPO kerana tidak ada yang mengetahui faktor makroekonomi yang akan memainkan peranan apabila hari besar tiba.

Alah, masih ada beberapa IPO yang perlu diberi perhatian, dengan baki beberapa bulan lagi pada tahun 2022. Kami meneliti beberapa syarikat untuk melihat IPO mana yang perlu anda cari.

IPO untuk dipantau

• Jalur: Pemproses pembayaran ini boleh menghasilkan salah satu IPO terbesar sepanjang masa. Stripe berjaya berkembang pesat apabila dunia beralih kepada membeli-belah dalam talian. Syarikat itu berharap untuk mendedahkan kepada umum untuk membangunkan perniagaan baharu, seperti pinjaman perniagaan kecil, perkhidmatan perbankan dan perkhidmatan kewangan lain.
• Perceraian: Ini telah menjadi platform pemesejan untuk komuniti permainan video. Syarikat itu pada masa ini mempunyai penilaian $15 bilion, dan mereka dengan berani menolak pembelian $12 bilion pada 2021, jadi jangkaan adalah tinggi.
• Instacart: Ini adalah satu perniagaan yang meletup semasa pandemik. Mereka baru sahaja mengumumkan suku kedua yang menguntungkan untuk 2022 dan baru-baru ini menilai syarikat itu pada $24 bilion.
• Reddit: Ini adalah salah satu tapak web dan aplikasi paling popular untuk papan perbincangan. Ia akan menjadi menarik untuk melihat bagaimana pasaran saham bertindak balas terhadap syarikat yang telah mempengaruhi pasaran saham dengan ketara sejak akhir-akhir ini.
• VinFast: Syarikat kenderaan elektrik yang berpangkalan di Vietnam ini sedang mencari untuk mula menghantar SUV ke Amerika Utara dan Eropah menjelang akhir tahun 2022. Dengan rancangan untuk membuka kilang di luar negeri pada tahun 2024, syarikat itu berharap dapat mengumpul sebanyak $3 bilion daripada IPO.
• Mobileye: Syarikat ini telah pun diketahui umum dan sedang mencari untuk kembali ke pasaran saham. Ketua Pegawai Eksekutif telah mencatatkan rekod untuk menyatakan bahawa kekurangan kestabilan dan turun naik yang tinggi menghalang mereka daripada IPO lain.

Apa yang anda perlu tahu tentang pelaburan Dalam IPO

Semasa melabur dalam syarikat di peringkat IPO boleh datang dengan potensi ganjaran, risiko tertentu tidak boleh diabaikan. Apabila anda membeli syarikat awam yang baru, anda perlu mengambil kira bahawa ia tidak diketahui sepenuhnya bagaimana pasaran akan bertindak balas terhadap kewangan, apatah lagi penelitian awam. Pemfailan kawal selia, yang berlaku sekurang-kurangnya tiga bulan sebelum tawaran awam permulaan memerlukan tahap penelitian yang belum pernah berlaku sebelum ini untuk syarikat muda daripada jurubank pelaburan utama, peguam, akauntan, pakar SEC, dan lain-lain yang berkumpul untuk mengeluarkan butiran S-1 penyata pendaftaran dengan SEC.

Tiga petua cepat jika anda mempertimbangkan untuk melabur dalam IPO

1. Menggali sekitar untuk penyelidikan objektif mengenai syarikat.
2. Pilih hanya syarikat yang mempunyai penaja jamin yang kukuh.
3. Baca prospektus penuh.

Namun, adalah penting untuk diingat bahawa masih terdapat begitu banyak maklumat yang tidak dapat ditemui tentang syarikat swasta, jadi anda perlu berhati-hati dengan jumlah wang yang anda laburkan dalam IPO.

Terdapat banyak perkara yang perlu dipertimbangkan sebelum membeli saham semasa IPO, termasuk bagaimana pelaburan sedemikian mengalihkan baki portfolio keseluruhan seseorang. Dalam konteks ini, adalah penting untuk mempertimbangkan keseluruhan strategi pelaburan anda. Awak boleh muat turun Q.ai hari ini untuk akses kepada strategi pelaburan dikuasakan AI.