Kesan peluang pelaburan dengan Vanguard walaupun kebimbangan ESG

Ia adalah dana yang ingin menjana wang daripada pelaburan hijau.

Yang inklusif, diuruskan secara aktif Dana Saham Kesan Positif Global Vanguard Baillie Gifford (VBPIX) ialah produk alam sekitar, sosial dan tadbir urus yang menggabungkan syarikat dengan niat positif, inklusif dan mampan. 

“Ia benar-benar sebuah dana yang akan melabur dalam ekuiti global yang ingin memberikan prestasi cemerlang jangka panjang dengan berbuat demikian dalam melabur dalam syarikat yang menyumbang secara positif untuk benar-benar memajukan dan menyelesaikan beberapa masalah paling mencabar di dunia, sama ada masalah alam sekitar atau sosial. atau sebaliknya," Matt Piro, ketua global produk ESG Vanguard, memberitahu CNBC "Tepi ETF" pada Isnin.

Walaupun ETF menunjukkan pelaburan yang bertanggungjawab secara sosial, tema tertentu itu mencetuskan persoalan. Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa telah menyatakan kebimbangan mengenai keadaan semasa keperluan pendedahan dana ESG yang belum ditetapkan di seluruh industri. Agensi itu telah mencadangkan dua perubahan peraturan untuk sektor tersebut.

“Adalah penting bahawa pelabur mempunyai pendedahan yang konsisten dan setanding tentang strategi ESG pengurus aset supaya mereka boleh memahami data yang mendasari tuntutan dana dan memilih pelaburan yang sesuai untuk mereka,” kata Pengerusi SEC Gary Gensler dalam satu kenyataan Mei.

Syarikat yang dipegang dalam dana saham kesan positif Vanguard termasuk ASML, Semikonduktor Taiwan, Moden, John Deere dan Tesla, iaitu S&P 500 dikeluarkan daripada indeks ESGnya dalam bulan May. Skor S&P DJI ESG Tesla menurun akibat "kod tingkah laku perniagaan" dan kekurangan strategi karbon rendah, serta "dakwaan diskriminasi kaum dan keadaan kerja yang buruk di kilang Tesla's Fremont," menurut blog Indexology.

Piro berpendapat prinsip reka bentuk Vanguard melihat hasil pelaburan, serta pilihan pelanggan. Syarikat pengurusan pelaburan itu membangunkan pelbagai produk ESG untuk memenuhi pelbagai pilihan pengguna, katanya.

"Kami benar-benar berpendapat dana impak positif ini dilakukan dengan baik dari sudut yang aktif kerana kami mahu mencapai kedua-dua objektif prestasi yang lebih baik sambil melabur dalam syarikat yang menyumbang secara positif," kata Piro.

Dana pengecualian Vanguard mematuhi garis panduan yang ketat, menghalang syarikat yang terlibat dalam "jenis aktiviti perniagaan yang pelanggan mungkin tidak mahu wang mereka dilaburkan," menurut Piro.

. Vanguard ESG US Stock ETF, sebagai contoh, tidak termasuk syarikat yang terlibat dalam alkohol dan tembakau, senjata, hiburan dewasa dan bahan api fosil, antara aktiviti dan piawaian lain.

Adakah dana ESG mempunyai masa depan?

Ramai pelabur hari ini "berfikiran kemampanan," kata Jon Hale, ketua penyelidikan kemampanan global di Morningstar, dalam temu bual yang sama. Sebaliknya, beliau percaya industri pengurusan aset menerima lebih banyak permintaan untuk peluang pelaburan berimpak. 

“Kemampanan berlaku apabila kita membuat keputusan yang kedua-duanya memenuhi keperluan kita sendiri tetapi tidak menjejaskan keupayaan orang lain dalam generasi akan datang untuk memenuhi keperluan mereka sendiri,” katanya. "Seharusnya tidak mengejutkan bahawa, dengan lebih ramai orang yang berfikiran kemapanan hari ini, mereka mahu pendekatan pelaburan yang mempunyai kemampanan dalam fikiran."

Hale percaya "cadangan SEC berada di landasan yang betul," mencadangkan keperluan untuk meningkatkan ketelusan dalam ruang dana ESG - membuktikan kemampanan produk berkaitan dan mengesahkan pengguna tidak mendapat "versi [berwarna hijau]".

SEC tidak menjawab permintaan untuk komen.

Dana Saham Kesan Positif Global Vanguard Baillie Gifford membuahkan hasil pada pertengahan Julai selepas penstrukturan semula Dana Ekuiti Perubahan Positif Baillie Gifford, pendahulunya. Dana Vanguard meningkat kira-kira 6% sejak pelarasannya pada musim panas ini.

Penafian