Perjanjian baru-baru ini antara Washington dan China yang membenarkan pengawal selia perakaunan AS memeriksa audit yang berpangkalan di China menimbulkan persoalan tentang peranan juruaudit tidak berdaftar di kawasan perjudian China di Macau, di mana beberapa perniagaan kasino tersenarai AS beroperasi.
Juruaudit biasanya mengumpulkan pasukan yang melibatkan beberapa juruaudit luar, biasanya akauntan individu atau firma perakaunan, kerana pelanggan mereka sering beroperasi secara global. Di bawah peraturan audit AS, mana-mana firma audit yang melaksanakan sekurang-kurangnya 20% daripada kerja audit berdasarkan jam kerja atau yuran dikehendaki mendaftar dengan Lembaga Pemantauan Perakaunan Syarikat Awam, badan pemerhati audit AS. PCAOB, bagaimanapun, tidak boleh membenarkan pencarum yang tidak berdaftar.
Juruaudit utama, selalunya entiti Empat Besar AS, untuk syarikat tersenarai AS mesti menyelia juruaudit yang menyumbang dan memikul tanggungjawab untuk kerja mereka. Firma audit pada masa ini tidak perlu mendedahkan pendapat audit tahunannya sebagai sebahagian daripada penyata kewangan syarikat jika ia mensubkontrakkan kerja atau peratusan kerja kepada juruaudit lain.
Pelabur mahukan lebih banyak pendedahan mengenai jumlah pendedahan syarikat dagangan awam kepada kerja audit yang tidak diperiksa oleh pencarum tidak berdaftar, seperti data yang menunjukkan kerja tidak diperiksa sebagai peratusan waktu audit dan aset serta hasil syarikat, kata Jeff Mahoney, peguam am di Majlis Pelabur Institusi, yang mewakili dana pencen dan pengurus wang besar lain. "Kami sedar bahawa sesetengah pelabur berpendapat ia adalah risiko material [kepada mereka] jika bahagian audit yang tidak diperiksa berjumlah lebih daripada 20%," kata Encik Mahoney.
Juruaudit utama mesti mendedahkan dalam pemfailan PCAOB nama mana-mana firma yang menyumbang lebih daripada 5% daripada jumlah jam audit dan takat penyertaannya.
Jack Ciesielski,
pemilik RG Associates Inc., firma penyelidikan pelaburan dan pengurus portfolio, berpendapat keperluan pendedahan perlu diubah kerana kebanyakan pelabur tidak mengetahui sumbangan juruaudit luar, walaupun ia didedahkan di tapak web PCAOB. Pendedahan sedemikian dalam laporan tahunan boleh menyebabkan pelabur menjadi lebih ragu-ragu atau mengundi untuk tidak mengesahkan juruaudit syarikat untuk setahun lagi, katanya.
"PCAOB akan terus menguatkuasakan peraturannya dengan ketat yang mengehadkan penggunaan firma audit tidak berdaftar, dan PCAOB tidak akan teragak-agak untuk mengeluarkan sekatan apabila peraturan ini dilanggar untuk memastikan pelabur dilindungi," kata jurucakap pengawal selia.
Satu senario baru-baru ini yang pelabur mahukan lebih ketelusan melibatkan audit yang dijalankan di Macau, yang mengekalkan bidang kuasa dan mata wangnya sendiri walaupun kembali kepada pemerintahan China daripada kawalan Portugis pada tahun 1999.
Untuk mematuhi Akta Akauntabiliti Syarikat Asing Induk, PCAOB pada Disember 2021 mengeluarkan laporan yang menyatakan ia tidak boleh memeriksa atau menyiasat sepenuhnya firma audit berdaftar yang berpangkalan di tanah besar China atau Hong Kong. Ia memilih Macau dalam kenyataannya dan berkata bahawa tanah besar China tidak termasuk Macau atau Hong Kong, dan tiada firma audit yang berpangkalan di Macau berdaftar dengan PCAOB.
Kemudian, pada bulan Ogos, AS dan China menandatangani perjanjian penting memberikan pemeriksa audit AS akses penuh kepada kertas kerja audit perniagaan China yang disenaraikan di AS. China sebelum ini menafikan pengawal selia AS mengakses dokumen sedemikian atas alasan keselamatan negara.
PCAOB, yang memulakan pemeriksaan audit yang berpangkalan di China pada September, akan memutuskan pada akhir tahun sama ada China mematuhi perjanjian itu. Perjanjian itu boleh menghalang kira-kira 200 syarikat China daripada dikeluarkan dari bursa saham AS pada awal 2024.
Tidak jelas sama ada mana-mana audit yang diterajui AS atau China yang termasuk komponen Macau pernah dipilih untuk semakan, kata Francine McKenna, pensyarah perakaunan kewangan di Wharton Business School Universiti Pennsylvania. "Kami tidak tahu sama ada firma ini, terutamanya di AS, telah menyelia firma Macau dengan secukupnya," katanya. PCAOB tidak mendedahkan secara terbuka syarikat yang dipilih oleh pengauditan.
Macau adalah rumah kepada perniagaan yang besar untuk beberapa pengendali kasino tersenarai di AS, yang audit sebahagiannya dikendalikan oleh entiti yang berpangkalan di sana. Audit Deloitte & Touche LLP
Las Vegas Sands Corp.
and
dan audit LLP Ernst & Young
Wynn Resorts Ltd.
, masing-masing dibantu oleh unit masing-masing yang berpangkalan di Macau, rekod menunjukkan. Deloitte ialah penaja CFO Journal. Juruaudit utama, dalam kes ini, entiti AS, menandatangani audit.
Unit Macau, Deloitte Touche Tohmatsu Sociedade de Auditores mahupun Ernst & Young Auditores, tidak berdaftar dengan PCAOB, menurut rekod. Wynn enggan mengulas dan Sands serta MGM tidak menjawab permintaan untuk mengulas.
Tiga syarikat kasino, yang mempunyai gabungan secara kasar $55 bilion dalam permodalan pasaran, menjana sebahagian besar hasil mereka daripada Macau. Tahun lepas, hasil daripada operasi Macau merangkumi 68% daripada jumlah hasil untuk Las Vegas Sands, 40% untuk Wynn dan 12.5% untuk MGM, menurut pemfailan sekuriti.
Kerja firma Macau tidak terlepas daripada pemeriksaan PCAOB. PCAOB berkata, semasa proses pemeriksaan, ia secara amnya mempunyai akses kepada sebarang maklumat yang disimpan oleh juruaudit utama. Contohnya, jika PCAOB memutuskan untuk memeriksa audit yang diketuai oleh firma yang berpangkalan di China atau AS dan menampilkan firma yang berpangkalan di Macau yang menyediakan kurang daripada 20% kerja, kerja yang terakhir akan menjadi sebahagian daripada pemeriksaan.
Jika juruaudit utama melanggar peraturan dan membenarkan firma yang tidak berdaftar melaksanakan kerja audit yang banyak, PCAOB boleh memberi sanksi—dan telah memberi sanksi—firma utama kerana melanggar peraturan ini, kata jurucakap pengawal selia. Sebagai contoh, PCAOB pada bulan Ogos mendenda unit Afrika Selatan KPMG $200,000 atas penggunaan tidak wajar dan pelaporan firma audit tidak berdaftar.
Peraturan juga menyatakan bahawa firma AS yang bekerja dengan firma tidak berdaftar—contohnya, di Macau—tidak boleh menerima pelanggan yang mereka tidak menjangkakan untuk menyelesaikan audit berkualiti secara munasabah.
Las Vegas Sands pada Oktober memperluaskan pendedahan risikonya dalam laporan suku tahunan terbarunya untuk mengatakan bahawa unit AS Deloitte tidak dikenal pasti sebagai firma yang PCAOB tidak dapat memeriksa, tetapi mengatakan bahawa tidak ada jaminan bahawa laporan audit masa depan akan disediakan oleh juruaudit yang boleh diperiksa oleh pengawal selia.
Laman web China bagi firma Empat Besar menunjukkan Macau sebagai salah satu lokasi pejabat tempatan mereka. PwC Macau ialah entiti undang-undang yang berasingan, tetapi ia dijalankan sebagai sebahagian daripada operasi firma itu di China, kata seorang jurucakap. Pejabat EY, Deloitte dan KPMG Macau adalah sebahagian daripada operasi China, yang mengandungi beberapa entiti yang berasingan secara sah, kata wakil firma itu.
Walaupun unit Macau Big Four adalah entiti yang berasingan, ia dianggap sebagai pejabat firma China, yang mungkin menjadi sebab unit tersebut tidak berdaftar dengan PCAOB, kata Cik McKenna. "Firma China mengambil tanggungjawab, menganggapnya sebagai pejabat cawangan," kata Cik McKenna.
Macau awal tahun ini merombak peraturan perjudiannya untuk meningkatkan pengawasan kawal selia ke atas syarikat kasino kepada menyelaraskan operasi mereka dengan lebih rapat dengan keperluan keselamatan negara China. “Macau sememangnya persekitaran yang berisiko tinggi, yang bermaksud anda sedang mencari situasi syarikat yang mungkin beroperasi secara haram atau melanggar undang-undang dan peraturan,” kata Paul Gillis, seorang profesor perakaunan di Universiti Pengajian Antarabangsa Beijing.
—Michelle Chan menyumbang kepada artikel ini.
Tulis kepada Mark Maurer di [e-mel dilindungi]
Hak Cipta © 2022 Dow Jones & Company, Inc. Hak Cipta Terpelihara. 87990cbe856818d5eddac44c7b1cdeb8
Sumber: https://www.wsj.com/articles/macau-under-spotlight-amid-us-inspections-of-china-based-audits-11668202959?siteid=yhoof2&yptr=yahoo