Mohamed El-Erian mengeluarkan amaran buruk kepada pelabur saham dan bon — tetapi turut menawarkan 1 aset kalis kejutan untuk keselamatan

Disebabkan oleh inflasi yang berleluasa, memegang wang tunai mungkin bukan langkah yang bijak. (Tahap harga yang lebih tinggi dan lebih tinggi menghakis kuasa beli daripada simpanan tunai.)

Itulah salah satu sebab ramai pelabur telah memegang saham dan bon sebaliknya. Tetapi menurut Mohamed El-Erian - presiden Kolej Queens, Universiti Cambridge, dan ketua penasihat ekonomi di Allianz SE - mungkin sudah tiba masanya untuk menukar gear.

"Kita perlu keluar daripada pasaran yang herot ini yang telah mencipta banyak kerosakan," kata ahli ekonomi terkenal itu kepada CNBC.

Kedua-dua pasaran saham dan pasaran bon telah jatuh kebelakangan ini, dan El-Erian menyatakan bahawa apabila pembetulan pasaran ini berlaku serentak, pelabur harus beralih kepada aset "mengambil risiko".

"Apa yang kami pelajari sekali lagi sejak pertengahan Ogos, ialah [saham dan bon] kedua-duanya boleh turun pada masa yang sama," katanya. "Dalam dunia seperti itu, anda perlu melihat pendapatan tetap bertarikh pendek, dan anda perlu melihat wang tunai sebagai alternatif."

Anda boleh menyembunyikan wang tunai anda di bawah tilam atau memasukkannya ke dalam akaun simpanan. Atau, anda boleh menggunakan ETF untuk memanfaatkan apa yang dipanggil "pendapatan tetap bertarikh pendek."

Berikut adalah tiga daripada mereka.

Jangan terlepas

ETF Bon Jangka Pendek Vanguard (BSV)

Vanguard terkenal dengan ETF kos rendah yang menjejaki indeks pasaran saham utama. Melalui ETF ini, pelabur boleh mendapat pendedahan kepada portfolio saham yang besar.

Syarikat melakukan perkara yang sama dengan bon.

Lihat ETF Bon Jangka Pendek Vanguard, yang bertujuan untuk menjejaki prestasi Indeks Pelarasan Apungan Kerajaan/Kredit Bloomberg AS 1–5 Tahun.

Dana itu mempunyai tumpuan yang kukuh pada bon kerajaan AS, yang mewakili 67.9% daripada pegangannya pada 30 September. Pada masa yang sama, ia juga melabur dalam bon korporat gred pelaburan dan bon berdenominasi dolar antarabangsa gred pelaburan.

Kisah berterusan

Pada masa ini, hasil SEC 30 hari pada BSV ialah 4.75%. Dana ini mempunyai nisbah perbelanjaan yang sangat rendah iaitu hanya 0.04%.

ETF Bon Korporat Jangka Pendek Portfolio SPDR (SPSB)

ETF Bon Korporat Jangka Pendek Portfolio SPDR ialah satu lagi pilihan kos rendah untuk pelabur yang ingin mendapatkan akses kepada bon jangka pendek.

Seperti namanya, dana itu memberi tumpuan kepada bon korporat.

Khususnya, ia menjejaki Indeks Bon Korporat Bloomberg AS 1-3 Tahun. Terutamanya, isu korporat yang termasuk dalam indeks perlu dinilai gred pelaburan dan mempunyai lebih daripada $300 juta atau lebih nilai muka tertunggak.

Baca lebih lanjut: Orang muda Amerika yang kaya telah hilang keyakinan dalam pasaran saham — dan sebaliknya mempertaruhkan 3 aset ini

Pada masa ini, SPSB mempunyai 1,208 pegangan dengan purata kupon 3.21% dan purata kematangan 2.02 tahun. Dana ini mempunyai pendedahan kepada tiga sektor korporat: kewangan, perindustrian dan utiliti. Selebihnya portfolio adalah dalam bentuk tunai.

Hasil SEC 30 hari pada ETF ialah 5.38%. Dan sama seperti dana Vanguard, SPSB juga mempunyai nisbah perbelanjaan yang rendah sebanyak 0.04%.

ETF Pendapatan Jangka Pendek Aset Barat (WINC)

ETF Pendapatan Jangka Pendek Aset Barat ialah dana yang diuruskan secara aktif. Tempoh, sektor, dan sekuriti individu dipilih oleh pengurusan dengan matlamat untuk mengurangkan risiko kadar faedah sementara memberikan pendapatan yang menarik.

Pada terasnya, dana memfokuskan pada bon korporat gred pelaburan. Tetapi pengurusan juga mencari pendedahan oportunistik untuk menambah kepelbagaian dan meningkatkan hasil, seperti melalui bon hasil tinggi, sekuriti berstruktur dan hutang pasaran baru muncul.

Pada masa ini, WINC mempunyai 245 pegangan dengan purata hayat berwajaran 2.8 tahun. Hasil SEC 30 harinya ialah 5.0%.

Dan kerana ETF ini diuruskan secara aktif, nisbah perbelanjaannya lebih tinggi pada 0.29%.

Apa yang perlu dibaca seterusnya

Artikel ini memberikan maklumat sahaja dan tidak boleh dianggap sebagai nasihat. Ia disediakan tanpa sebarang jaminan.