Tahun-tahun kebelakangan ini semuanya kelihatan kabur menjadi satu Nvidia (NVDA) dan itu bukan perkara yang buruk. Walaupun persekitaran makro beralih dari satu cabaran ke cabaran yang lain, gergasi cip telah berubah dari kekuatan ke kekuatan, tanpa mengira landskap yang sentiasa berubah.
Mengikuti sembang dengan CFO Colette Kress semasa Persidangan Pertumbuhan Maya Needham Tahunan ke-24 minggu ini, penganalisis firma Rajvindra Gil melihat pemacu pertumbuhan yang mencukupi untuk mengekalkan momentum.
Dalam Permainan – pencari nafkah utama Nvidia – GPU permainan terus melihat permintaan yang kukuh. Setakat ini, daripada 250 juta pangkalan yang dipasang GeForce global, hanya 25% telah dinaik taraf kepada sama ada pemproses generasi sekarang atau sebelumnya, yang menampilkan RTX (pengesanan sinar). Banyak permainan popular pada masa ini menggunakan teknik pemaparan grafik ini dan prospek penggunaan lebih banyak membayangkan "kitaran peningkatan yang ketara ke hadapan."
Begitu juga, dalam Pusat Data, hanya ~10% pelayan dianggap sebagai GPU dipercepatkan - iaitu 90% masih berasaskan CPU. Memandangkan kes penggunaan Pembelajaran Mesin dan AI terus berkembang, Gill menjangkakan Pusat Data untuk "memacu pertumbuhan pada masa hadapan."
Itu adalah dua segmen utama Nvidia sekarang tetapi dalam Automotif, saluran pertumbuhan ke-3 boleh dibuka, dengan penggunaan AI yang meluas (kedua-duanya untuk pemanduan autonomi dan bantuan suara) dijangka "memperkuat permintaan" untuk pecutan GPU.
Terdapat juga prospek $100 bilion + TAM baharu dengan kemunculan dunia maya Omniverse 3D – yang terdiri daripada gabungan aliran pendapatan perisian, perkakasan dan perkhidmatan.
Malah, syarikat itu telah beralih arah daripada jualan cip tulen kepada juga menjadi penyedia sistem dan platform, termasuk "yang lebih terbeza, proprietari." Campuran produk yang lebih kaya ini berada di sebalik peningkatan dalam margin kasar Bukan GAAP kepada sekitar julat 67% sejak beberapa suku lalu dan Gill melihat "tuil tambahan pada bahagian perisian untuk memacunya lebih tinggi."
Syarikat itu juga berada dalam kedudukan iri hati permintaan "melebihi penawaran," walaupun Gill meyakinkan CFO menawarkan "nada optimis mengenai potensi ketidakseimbangan ini bertambah baik pada separuh kedua 2022."
Untuk tujuan ini, Gill menilai NVDA Beli, manakala sasaran harga $400 mencadangkan saham mempunyai ruang untuk ~51% pertumbuhan dalam tempoh 12 bulan akan datang. (Untuk melihat rekod prestasi Gill, tekan di sini)
Gill ialah salah satu daripada banyak kenaikan harga NVDA di Wall Street; penilaian konsensus Belian Kuat saham adalah berdasarkan 24 Belian vs 2 Pegangan. Pada $359.17, sasaran harga purata membayangkan peningkatan saham sebanyak 35% pada tahun hadapan. (Lihat ramalan saham Nvidia di TipRanks)
Untuk mencari idea baik untuk perdagangan saham berteknologi dengan penilaian menarik, kunjungi Saham Terbaik untuk Beli TipRanks, alat yang baru dilancarkan yang menyatukan semua pandangan ekuiti TipRanks.
Penafian: Pendapat yang dinyatakan dalam artikel ini adalah pendapat penganalisis utama. Kandungan tersebut dimaksudkan untuk digunakan untuk tujuan maklumat sahaja. Adalah sangat penting untuk membuat analisis anda sendiri sebelum membuat pelaburan.
Sumber: https://finance.yahoo.com/news/nvidia-multiple-reasons-expect-more-020236722.html