Kad Skor Untuk FedEx Dan 2 Syarikat Logistik Lain

Berita Terkini Saham Logistik

Pasaran logistik global dijangka berkembang pada kadar pertumbuhan tahunan kompaun (CAGR) 6.8% antara 2022 dan 2030, terutamanya disebabkan oleh lonjakan dalam logistik e-dagang, kekurangan kontena, penutupan pelabuhan utama menyebabkan kesesakan pelabuhan, kekurangan pemandu trak dan kapasiti terhad dalam pasaran pengangkutan udara.

Dengan peningkatan kelaziman e-dagang, penyedia logistik akan terpaksa menggunakan automasi dan teknologi yang lebih baharu seperti kecerdasan buatan (AI), geofencing, Internet of Things (IoT) dan analitik data untuk menjadikan pengalaman penghantaran dan pemulangan lancar dan kos efektif. untuk kedua-dua pelanggan dan peruncit.

Konflik Rusia-Ukraine mengganggu industri logistik awal tahun ini. Pengangkutan telah dialihkan, tergelincir dan digantung dari kawasan sekitar yang mengganggu rangkaian rantaian bekalan global.

Kehilangan pendapatan FedEx yang agak besar pada bulan September menimbulkan kebimbangan terhadap prospek logistik. FedEx memetik kemerosotan dalam volum apabila arah aliran makroekonomi bertambah buruk dengan ketara pada suku tersebut, kedua-dua di peringkat antarabangsa dan di AS Kelemahan makroekonomi amat ketara di Asia dan Eropah. Selain itu, syarikat itu menarik balik panduan pendapatan setahun penuhnya. Ramai bimbang syarikat lain seperti UPS akan mengalami nasib yang sama.

Menggred Stok Logistik Dengan Gred Stok AAII A+

Apabila menganalisis syarikat, adalah berguna untuk mempunyai rangka kerja objektif yang membolehkan anda membandingkan syarikat dengan cara yang sama. Inilah sebabnya mengapa AAII mencipta Gred Saham A+, yang menilai syarikat merentas lima faktor yang telah ditunjukkan oleh penyelidikan dan hasil pelaburan dunia sebenar untuk mengenal pasti saham yang menewaskan pasaran dalam jangka panjang: nilai, pertumbuhan, momentum, semakan anggaran pendapatan (dan kejutan) dan kualiti.

Menggunakan AAII Gred Saham Pelabur A+, jadual berikut meringkaskan daya tarikan tiga stok logistik—Expeditors International, FedEx dan United Parcel Service—berdasarkan asasnya.

Ringkasan Gred Saham AAII A+ untuk Tiga Stok Logistik

Apa yang Dedahkan Gred Saham A +

Ekspeditor Antarabangsa
EXPD
menyediakan rangkaian perkhidmatan logistik global. Perkhidmatan syarikat termasuk penyatuan dan penghantaran pengangkutan udara dan laut, pembrokeran kastam, pergudangan dan pengedaran, pengurusan pesanan pembelian, penyatuan vendor, perkhidmatan pengangkutan masa yang ditetapkan, transit terkawal suhu, insurans kargo, pemantauan dan penjejakan kargo khusus serta penyelesaian rantaian bekalan yang lain. . Kategori perkhidmatan utama syarikat termasuk perkhidmatan pengangkutan udara, pengangkutan laut dan perkhidmatan lautan dan pembrokeran kastam dan perkhidmatan lain. Ia menawarkan pelbagai penyelesaian tersuai, termasuk perkhidmatan pembrokeran dan import kastam, serta perkhidmatan pergudangan dan pengedaran. Dalam perkhidmatan pengangkutan udara, ia biasanya bertindak sama ada sebagai penyatuan barang atau sebagai ejen untuk syarikat penerbangan yang membawa penghantaran. Syarikat itu melayani pelbagai industri, termasuk penjagaan kesihatan, aeroangkasa dan penerbangan, pembuatan, minyak dan tenaga, automotif dan fesyen.

Syarikat itu mempunyai Gred Nilai B, berdasarkan Skor Nilai 71, yang dianggap sebagai nilai yang baik. Markah yang lebih tinggi menunjukkan saham yang lebih menarik untuk pelabur nilai dan, dengan itu, gred yang lebih baik.

Kedudukan Skor Nilai Expeditors International adalah berdasarkan beberapa metrik penilaian tradisional. Syarikat itu mempunyai pangkat 19 untuk hasil pemegang saham, 27 untuk nisbah harga kepada jualan (P/S) dan 32 untuk nisbah harga-pendapatan (P/E) (dengan kedudukan yang lebih tinggi adalah lebih baik untuk nilai). Syarikat itu mempunyai hasil pemegang saham sebanyak 4.0%, nisbah harga kepada jualan sebanyak 0.75 dan nisbah harga-pendapatan sebanyak 9.6. Nisbah nilai perusahaan kepada pendapatan sebelum faedah, cukai, susut nilai dan pelunasan (EBITDA) ialah 6.6, yang diterjemahkan kepada skor 30.

Gred Nilai adalah berdasarkan kedudukan persentil purata kedudukan persentil metrik penilaian yang dinyatakan di atas, bersama-sama dengan nisbah aliran tunai (P/FCF) harga kepada bebas dan nilai harga kepada nilai buku (P/B) nisbah. Kedudukan tersebut diskalakan untuk memberikan markah yang lebih tinggi kepada saham dengan penilaian paling menarik dan skor yang lebih rendah kepada saham dengan penilaian paling kurang menarik.

Expeditors International mempunyai Gred Momentum C, berdasarkan Skor Momentumnya 48. Ini bermakna ia adalah purata dari segi kekuatan relatif wajarannya sepanjang empat suku terakhir. Skor ini diperoleh daripada kekuatan harga relatif di atas purata negatif 10.4% pada suku kedua terkini dan 1.0% pada suku keempat terkini, diimbangi oleh kekuatan harga relatif di bawah purata negatif 7.2% dalam kebanyakan- suku baru-baru ini dan negatif 18.2% pada suku ketiga paling terkini. Markah ialah 44, 71, 28 dan 77 secara berurutan daripada suku terbaharu. Kekuatan harga relatif empat suku berwajaran ialah negatif 4.3%, yang diterjemahkan kepada skor 48. Kedudukan kekuatan relatif empat suku berwajaran ialah perubahan harga relatif untuk setiap empat suku yang lalu, dengan perubahan harga suku tahunan yang paling terkini diberikan wajaran 40% dan setiap tiga suku tahun sebelumnya diberi wajaran 20%.

Expeditors International mempunyai Gred Kualiti A dengan skor 92. Kedudukan syarikat yang kukuh dari segi pulangan atas aset (ROA), hasil belian balik dan pendapatan kasar kepada aset. Syarikat itu mempunyai pulangan ke atas aset sebanyak 20.5%, hasil belian balik sebanyak 2.4% dan nisbah pendapatan kasar kepada aset sebanyak 65.4%. Purata hasil beli balik industri adalah jauh lebih teruk daripada Expeditors International pada negatif 0.5%. Kedudukan syarikat di bawah median industri untuk perubahan dalam jumlah liabiliti kepada aset dan akruan kepada aset.

FedEx
FDX
menyediakan portfolio pengangkutan, e-dagang dan perniagaan di bawah jenama FedEx. Segmen syarikat termasuk FedEx Express, FedEx Ground, FedEx Freight dan Perkhidmatan FedEx. Segmen FedEx Express menawarkan rangkaian perkhidmatan perkapalan domestik dan antarabangsa AS untuk penghantaran pakej dan pengangkutan. Segmen FedEx Ground menyediakan perkhidmatan penghantaran darat pakej kecil, yang termasuk perkhidmatan hari tertentu ke mana-mana alamat perniagaan di AS dan Kanada, serta perkhidmatan penghantaran kediaman melalui perkhidmatan Penghantaran Ke Rumah FedExnya. Segmen Pengangkutan FedEx menawarkan perkhidmatan pengangkutan yang kurang daripada muatan trak. Segmen Perkhidmatan FedEx menyediakan jualan, pemasaran, teknologi maklumat, komunikasi, perkhidmatan pelanggan, sokongan teknikal, perkhidmatan pengebilan dan kutipan serta fungsi pejabat belakang tertentu yang menyokong segmen operasi syarikat.

Stok berkualiti tinggi mempunyai ciri-ciri yang dikaitkan dengan potensi peningkatan dan risiko penurunan yang dikurangkan. Ujian Balik Gred Kualiti menunjukkan bahawa saham dengan gred yang lebih tinggi, secara purata, mengatasi saham dengan gred yang lebih rendah sepanjang tempoh dari 1998 hingga 2019.

FedEx mempunyai Gred Kualiti A dengan skor 89. Gred Kualiti A+ ialah kedudukan persentil purata kedudukan persentil pulangan ke atas aset, pulangan atas modal yang dilaburkan (ROIC), untung kasar kepada aset, hasil belian semula, perubahan dalam jumlah liabiliti kepada aset, akruan kepada aset, skor risiko kebankrapan (Z) berganda Z dan Skor-F. F-Score ialah nombor antara sifar dan sembilan yang menilai kekuatan kedudukan kewangan syarikat. Ia mengambil kira keuntungan, leverage, kecairan dan kecekapan operasi sesebuah syarikat. Skor adalah berubah-ubah, bermakna ia boleh mempertimbangkan kesemua lapan ukuran atau, sekiranya mana-mana daripada lapan ukuran itu tidak sah, baki ukuran yang sah. Walau bagaimanapun, untuk diberikan Skor Kualiti, stok mesti mempunyai ukuran yang sah (bukan nol) dan kedudukan yang sepadan untuk sekurang-kurangnya empat daripada lapan ukuran kualiti.

Kedudukan syarikat itu kukuh dari segi pendapatan kasarnya kepada aset, F-Score dan hasil belian balik. FedEx mempunyai pendapatan kasar kepada aset sebanyak 75.3%, F-Score 7 dan hasil belian semula sebanyak 2.6%. Pendapatan kasar median sektor kepada aset dan F-Score masing-masing ialah 22.5% dan 5. Syarikat itu juga mempunyai kedudukan yang tinggi dengan pulangan ke atas aset sebanyak 4.2% yang berada dalam persentil ke-70. Walau bagaimanapun, FedEx berada pada kedudukan yang rendah dari segi pulangan ke atas modal yang dilaburkan, dalam persentil ke-18.

Semakan anggaran pendapatan menawarkan petunjuk tentang cara penganalisis melihat prospek jangka pendek firma. Contohnya, FedEx mempunyai Gred Semakan Anggaran Pendapatan F, yang sangat negatif. Gred tersebut adalah berdasarkan kepentingan statistik bagi dua kejutan pendapatan suku tahunan terkini dan perubahan peratusan dalam anggaran konsensusnya untuk tahun fiskal semasa sepanjang bulan lalu dan tiga bulan lalu.

FedEx melaporkan kejutan pendapatan negatif untuk suku pertama 2023 sebanyak 33.1%, dan pada suku sebelumnya melaporkan kejutan pendapatan positif sebanyak 0.1%. Sepanjang bulan lepas, anggaran pendapatan konsensus untuk suku kedua 2023 telah menurun daripada $5.501 kepada $2.817 sesaham disebabkan oleh 20 semakan menurun. Sepanjang tiga bulan lalu, anggaran pendapatan konsensus untuk tahun penuh 2023 telah menurun 35.3% daripada $22.466 kepada $14.528 sesaham disebabkan oleh 24 semakan menurun.

Syarikat itu mempunyai Gred Nilai B, berdasarkan Skor Nilainya 77, yang berada dalam julat nilai. Ini diperoleh daripada nisbah harga kepada jualan yang sangat rendah iaitu 0.39 dan hasil pemegang saham yang tinggi sebanyak 5.9%, yang masing-masing berada dalam persentil ke-15 dan ke-13. FedEx mempunyai Gred Pertumbuhan A berdasarkan skor 90. Syarikat itu mempunyai pertumbuhan jualan tahunan lima tahun yang kukuh sebanyak 9.2%.

United Parcel Service
UPS
ialah syarikat penghantaran pakej dan pembekal penyelesaian pengurusan rantaian bekalan global. Segmennya termasuk pakej domestik AS dan pakej antarabangsa. Pakej domestik AS dan pakej antarabangsa bersama-sama dirujuk sebagai operasi pakej kecil globalnya. Ini menyediakan perkhidmatan penghantaran untuk surat ekspres, dokumen, bungkusan dan pengangkutan pallet melalui perkhidmatan udara dan darat. Segmen pakej domestik AS menawarkan perkhidmatan penghantaran pakej kecil di AS dan menawarkan spektrum perkhidmatan pengangkutan pakej udara dan darat yang dijamin domestik AS. Segmen pakej antarabangsa terdiri daripada operasi pakej kecilnya di Eropah, Asia Pasifik, Kanada, Amerika Latin dan benua kecil India, Timur Tengah dan Afrika (ISMEA). Perniagaan selebihnya termasuk penyelesaian rantaian bekalan, yang terdiri daripada penghantaran, pembrokeran muatan trak, logistik dan pengedaran serta perniagaan lain.

UPS mempunyai Gred Kualiti A dengan skor 98. Syarikat berada pada kedudukan yang kukuh dari segi pulangan ke atas aset, pendapatan kasar kepada aset dan F-Score. UPS mempunyai pulangan ke atas aset sebanyak 15.9%, pendapatan kasar kepada aset sebanyak 108.0% dan Skor-F sebanyak 7. Kedudukan syarikat di atas median industri untuk semua metrik kualiti yang lain.

UPS mempunyai Gred Momentum B, berdasarkan Skor Momentumnya 61. Ini bermakna ia melebihi purata dari segi kekuatan relatif wajarannya sepanjang empat suku terakhir. Skor ini diperoleh daripada kekuatan harga relatif negatif 6.0% pada suku terbaharu, negatif 2.9% pada suku kedua terbaharu, 8.2% pada suku ketiga terbaharu dan 5.8% pada suku keempat terbaharu. suku baru-baru ini. Markah adalah 46, 48, 73 dan 87 secara berurutan daripada suku terbaharu. Kekuatan harga relatif empat suku wajaran adalah negatif 0.2%, yang diterjemahkan kepada skor 61.

UPS melaporkan kejutan pendapatan positif untuk suku kedua 2022 sebanyak 4.2%, dan pada suku sebelumnya melaporkan kejutan pendapatan positif sebanyak 5.8%. Sepanjang bulan lepas, anggaran pendapatan konsensus untuk suku ketiga 2022 telah menurun daripada $2.883 kepada $2.876 sesaham disebabkan oleh dua semakan menurun. Sepanjang bulan lepas, anggaran pendapatan konsensus untuk tahun penuh 2022 telah menurun 0.1% daripada $12.874 kepada $12.858 sesaham, berdasarkan dua semakan menurun.

Syarikat itu mempunyai Gred Nilai C, berdasarkan Skor Nilainya 48, iaitu purata. Ini diperoleh daripada nisbah harga-pendapatan di bawah purata 13.2 dan hasil pemegang saham yang tinggi sebanyak 3.9%, yang masing-masing berada dalam persentil ke-45 dan ke-20. UPS mempunyai Gred Pertumbuhan A berdasarkan skor 98. Syarikat itu mempunyai kadar pertumbuhan jualan tahunan lima tahun yang kukuh sebanyak 9.6%.

____

Saham yang memenuhi kriteria pendekatan tidak mewakili senarai "disyorkan" atau "beli". Penting untuk melakukan ketekunan yang sewajarnya.

Sekiranya anda mahukan kelebihan sepanjang turun naik pasaran ini, menjadi ahli AAII.