Rama-rama Sayap Patah Saham Tesla Dapat Mendapat Hampir $1,000

Tesla (TSLA) mempunyai mengalami masa yang sukar sejak kebelakangan ini, dengan saham turun 43% dalam tempoh tiga bulan lepas.

X

Hari ini, saya ingin melihat strategi tanpa risiko pada bahagian atas dan zon keuntungan yang sihat pada bahagian bawah.

Strategi itu dipanggil rama-rama sayap patah. Kami akan menggunakan meletakkan kerana mogok semuanya akan berada di bawah harga saham. Ini membantu mengurangkan risiko tugasan.

Dengan perdagangan pilihan rama-rama biasa, sayap diletakkan pada jarak yang sama dari serangan pendek. Tetapi dengan rama-rama sayap yang patah kita meninggalkan jurang yang lebih besar pada bahagian tertentu.

Ini mengakibatkan risiko yang kurang di satu pihak dan lebih banyak risiko di pihak yang bertentangan. 

Mari kita lihat bagaimana perdagangan rama-rama sayap yang patah mungkin disediakan pada saham Tesla.

• Beli 1 16 Dis, 140 diletakkan pada 3.15
• Jual 2 Disember 16, 155 diletakkan pada 6.70
• Beli 1 16 Dis, 165 diletakkan pada 10.50

Harga Mogok Berbeza Dari Jarak

Perhatikan bahawa pukulan serangan atas adalah 10 mata dari pukulan tengah, dan pukulan bawah adalah 15 mata jauhnya.

Perdagangan rama-rama sayap yang patah ini akan menghasilkan kredit bersih sebanyak $25, yang bermaksud terdapat risiko yang sangat kecil jika saham Tesla melantun.

Perkara terburuk yang boleh berlaku ialah semua put tamat tempoh tidak bernilai, yang akan menyebabkan peniaga mengalami kerugian $25.

Pada sisi negatifnya, kerugian maksimum boleh dikira dengan mengambil perbezaan dalam lebar (5) didarab dengan 100, ditambah dengan premium yang dibayar. Itu memberi kita 5 x 100 + 25 = $525.

Keuntungan Maksimum Hampir $1,000

Keuntungan maksimum boleh dikira sebagai 10 x 100 — 25 = $975.

Senario yang ideal untuk perdagangan ialah saham Tesla kekal pada mulanya dan kemudian perlahan-lahan melayang lebih rendah untuk ditutup sekitar 155 pada tamat tempoh. Jumlah zon keuntungan adalah antara 145 dan 165.

Dagangan bermula dengan delta 2, jadi ia mempunyai kecenderungan kenaikan harga yang sedikit untuk bermula, tetapi itu akan bertukar kepada delta negatif lebih hampir kepada tamat tempoh jika stok masih melebihi 165.

Dari segi pengurusan risiko, saya akan menetapkan stop loss sebanyak 20% daripada modal berisiko, atau jika TSLA pecah di bawah 145.

Menurut Semakan Stok IBD, saham Tesla berada di kedudukan No 4 dalam kumpulan industrinya dan mempunyai a Peringkat Komposit daripada 45, an Penarafan EPS daripada 75 dan a Peringkat Kekuatan Relatif daripada 12.

Penting untuk diingat bahawa pilihan berisiko dan pelabur boleh kehilangan 100% pelaburan mereka.

Artikel ini hanya untuk tujuan pendidikan dan bukan cadangan perdagangan. Ingatlah untuk selalu melakukan usaha wajar dan berjumpa dengan penasihat kewangan anda sebelum membuat sebarang keputusan pelaburan.

Gavin McMaster mempunyai Sarjana dalam bidang Kewangan dan Pelaburan Gunaan. Dia pakar dalam perdagangan pendapatan menggunakan pilihan, sangat konservatif dalam gayanya dan yakin kesabaran dalam menunggu persediaan terbaik adalah kunci untuk perdagangan yang berjaya. Ikuti dia di Twitter di @OptiontradinIQ

ANDA MUNGKIN JUGA BERMINAT:

VIX Hari Ini: Cara Menyediakan Tangga Pilihan Panggilan Untuk Melindungi Portfolio Anda

Dengan Volatiliti Tinggi Langit, Inilah Cara Menjana Pendapatan Dengan Bitcoin

Saham Goldman Sachs Hari Ini: Mengapa Perdagangan Opsyen Condor Besi Ini Boleh Mendapat $165

Opsyen Panggilan Saham ANET Memberi Pendedahan Leveraj Dengan Modal Kurang