Saham semikonduktor telah terjejas teruk sejak kumpulan industri meningkat kepada rekod pada awal Januari. Penganalisis di Jefferies melihat corak "puncak" yang serupa dengan corak 2014-2015 dan 2017-2018, dan menjangkakan prestasi cemerlang untuk sesetengah orang semasa apa yang mereka panggil "kitaran mini-up."
Di bawah ialah senarai tujuh saham semikonduktor yang penganalisis, diketuai oleh Mark Lipacis, percaya mungkin terbaik untuk dimiliki melalui kitaran ini.
Corak untuk diikuti
Berikut ialah tiga carta untuk menggambarkan corak ini, berdasarkan tindakan harga untuk iShares Semiconductor ETF
SOXX,
+ 3.19%,
yang menjejaki prestasi Indeks Semikonduktor PHLX
SOX,
+ 3.10%
daripada 30 saham.
Carta pertama bermula dari penghujung 2013 hingga penghujung 2015:
Anda boleh melihat corak ulangan puncak, penarikan balik dan lantunan.
Berikut ialah tindakan untuk SOXX dari penghujung 2016 hingga penghujung 2018:
Sekali lagi, kita melihat corak "puncak berulang" untuk SOXX.
Sekarang lihat carta satu tahun untuk SOXX sehingga penutupan pada 28 Januari:
Dalam nota kepada pelanggan pada 31 Jan, Lipacis memanggil corak semasa, dengan SOXX turun 19% daripada paras tertinggi hariannya pada $559 pada 4 Januari hingga penutupan pada $455 pada 28 Jan, satu lagi "proses memuncak."
Analisis beliau mengenai dua kali sebelumnya ini berlaku menunjukkan bahawa terdapat "berbilang puncak mini dan palung" yang biasanya berlangsung selama 45 hari. Jadi kita mungkin masih berada di peringkat awal untuk kitaran mini semasa.
Lipacis seterusnya menulis bahawa saham semikonduktor boleh berayun tambah atau tolak 40% dalam tempoh ini dan bahawa "saham yang melakukan yang paling teruk semasa kitaran turun mini biasanya melakukan yang terbaik semasa kitaran naik mini, yang mencadangkan memiliki" tujuh berikut, " terutamanya selepas kelemahan baru-baru ini.”
| Syarikat | Ticker | Penurunan harga - 2022 | Menurun dari ketinggian 52 minggu | Harga tutup – 28 Jan | Tingginya 52 minggu | Tarikh tertinggi 52 minggu |
| Nvidia Corp. | NVDA,
+ 4.40% | -22% | -34% | $228.40 | $346.47 | 11/22/2021 |
| Advanced Micro Devices Inc. | AMD,
+ 6.19% | -27% | -36% | $105.24 | $164.46 | 11/30/2021 |
| Microchip Technology Inc. | MCHP,
+ 4.89% | -17% | -20% | $72.22 | $90.00 | 12/28/2021 |
| Marvell Technology Inc. | MRVL,
+ 4.15% | -24% | -29% | $66.32 | $93.85 | 12/08/2021 |
| Lam Research Corp. | LRCX,
+ 2.54% | -22% | -23% | $561.14 | $731.85 | 01/04/2022 |
| Semikonduktor NXP NV | NXPI,
+ 5.07% | -17% | -21% | $189.45 | $239.91 | 12/07/2021 |
| ON Semiconductor Corp. | HIDUP,
+ 6.74% | -21% | -25% | $53.76 | $71.26 | 01/04/2022 |
| Sumber: Jefferies, FactSet |
Anda boleh mengeklik ticker untuk maklumat lebih lanjut mengenai setiap syarikat.
Kemudian baca panduan terperinci Tomi Kilgore tentang kekayaan maklumat yang tersedia secara percuma di halaman petikan MarketWatch.
Prestasi jangka panjang: SOXX lwn. S&P 500
Yang pasti, cadangan di atas daripada Jefferies, dalam apa yang mungkin merupakan corak ulangan puncak dan palung untuk kitaran ini, akan menjadi perdagangan taktikal.
Bagi pelabur jangka panjang, prestasi SOXX berbanding Indeks S&P 500
SPX,
+ 0.78%,
dijejaki oleh SPDR S&P 500 ETF Trust
Pengintip,
+ 0.75%,
ia adalah sesuatu yang menakjubkan. Berikut ialah carta jumlah pulangan tiga tahun, dengan dividen dilaburkan semula, hingga 28 Januari:
Kini lima tahun:
Dan 10 tahun:
Pandangan ke hadapan: SOXX lwn SPY
Satu sebab untuk prestasi relatif jangka panjang SOXX adalah bahawa industri semikonduktor telah meningkatkan jualan dan pendapatan dengan lebih pantas daripada pasaran luas.
Berikut adalah jangkaan kadar pertumbuhan tahunan kompaun (CAGR) untuk jualan sesaham (SPS) untuk SOXX dan SPY untuk dua dan tiga tahun kalendar akan datang, berdasarkan anggaran konsensus di kalangan penganalisis yang ditinjau oleh FactSet:
| ETF | CAGR jualan jangkaan dua tahun | Penjualan jangkaan tiga tahun CAGR | Anggaran SPS – 2021 | Anggaran SPS – 2022 | Anggaran SPS – 2023 | Anggaran SPS – 2024 |
| iShares Semiconductor ETF | 10.3% | 10.2% | $78.83 | $88.94 | $95.88 | $105.45 |
| SPDR S&P 500 ETF Amanah | 6.4% | 6.7% | $153.46 | $164.59 | $173.57 | $186.43 |
| Sumber: FactSet |
Berikut ialah perbandingan yang sama, berdasarkan anggaran pendapatan setiap saham:
| ETF | EPS CAGR dijangka dua tahun | EPS CAGR dijangka tiga tahun | Anggaran EPS – 2021 | Anggaran EPS – 2022 | Anggaran EPS – 2023 | Anggaran EPS – 2024 |
| iShares Semiconductor ETF | 11.5% | 10.5% | $22.56 | $25.45 | $28.03 | $30.45 |
| SPDR S&P 500 ETF Amanah | 9.5% | 9.7% | $20.47 | $22.34 | $24.53 | $27.00 |
| Sumber: FactSet |
Jangan ketinggalan: 24 saham perisian, termasuk Microsoft, dijangka meningkat dua digit pada tahun hadapan
7 stok semikonduktor ini mungkin hampir ke bawah. Corak carta ini menunjukkan masa dan berapa banyak ia mungkin melantun.
Saham semikonduktor telah terjejas teruk sejak kumpulan industri meningkat kepada rekod pada awal Januari. Penganalisis di Jefferies melihat corak "puncak" yang serupa dengan corak 2014-2015 dan 2017-2018, dan menjangkakan prestasi cemerlang untuk sesetengah orang semasa apa yang mereka panggil "kitaran mini-up."
Di bawah ialah senarai tujuh saham semikonduktor yang penganalisis, diketuai oleh Mark Lipacis, percaya mungkin terbaik untuk dimiliki melalui kitaran ini.
Corak untuk diikuti
Berikut ialah tiga carta untuk menggambarkan corak ini, berdasarkan tindakan harga untuk iShares Semiconductor ETF
+ 3.19% ,
+ 3.10%
SOXX,
yang menjejaki prestasi Indeks Semikonduktor PHLX
SOX,
daripada 30 saham.
Carta pertama bermula dari penghujung 2013 hingga penghujung 2015:
FactSet
Anda boleh melihat corak ulangan puncak, penarikan balik dan lantunan.
Berikut ialah tindakan untuk SOXX dari penghujung 2016 hingga penghujung 2018:
FactSet
Sekali lagi, kita melihat corak "puncak berulang" untuk SOXX.
Sekarang lihat carta satu tahun untuk SOXX sehingga penutupan pada 28 Januari:
FactSet
Dalam nota kepada pelanggan pada 31 Jan, Lipacis memanggil corak semasa, dengan SOXX turun 19% daripada paras tertinggi hariannya pada $559 pada 4 Januari hingga penutupan pada $455 pada 28 Jan, satu lagi "proses memuncak."
Analisis beliau mengenai dua kali sebelumnya ini berlaku menunjukkan bahawa terdapat "berbilang puncak mini dan palung" yang biasanya berlangsung selama 45 hari. Jadi kita mungkin masih berada di peringkat awal untuk kitaran mini semasa.
Lipacis seterusnya menulis bahawa saham semikonduktor boleh berayun tambah atau tolak 40% dalam tempoh ini dan bahawa "saham yang melakukan yang paling teruk semasa kitaran turun mini biasanya melakukan yang terbaik semasa kitaran naik mini, yang mencadangkan memiliki" tujuh berikut, " terutamanya selepas kelemahan baru-baru ini.”
Anda boleh mengeklik ticker untuk maklumat lebih lanjut mengenai setiap syarikat.
Kemudian baca panduan terperinci Tomi Kilgore tentang kekayaan maklumat yang tersedia secara percuma di halaman petikan MarketWatch.
Prestasi jangka panjang: SOXX lwn. S&P 500
Yang pasti, cadangan di atas daripada Jefferies, dalam apa yang mungkin merupakan corak ulangan puncak dan palung untuk kitaran ini, akan menjadi perdagangan taktikal.
Bagi pelabur jangka panjang, prestasi SOXX berbanding Indeks S&P 500
+ 0.78% ,
+ 0.75% ,
SPX,
dijejaki oleh SPDR S&P 500 ETF Trust
Pengintip,
ia adalah sesuatu yang menakjubkan. Berikut ialah carta jumlah pulangan tiga tahun, dengan dividen dilaburkan semula, hingga 28 Januari:
FactSet
Kini lima tahun:
FactSet
Dan 10 tahun:
FactSet
Pandangan ke hadapan: SOXX lwn SPY
Satu sebab untuk prestasi relatif jangka panjang SOXX adalah bahawa industri semikonduktor telah meningkatkan jualan dan pendapatan dengan lebih pantas daripada pasaran luas.
Berikut adalah jangkaan kadar pertumbuhan tahunan kompaun (CAGR) untuk jualan sesaham (SPS) untuk SOXX dan SPY untuk dua dan tiga tahun kalendar akan datang, berdasarkan anggaran konsensus di kalangan penganalisis yang ditinjau oleh FactSet:
Berikut ialah perbandingan yang sama, berdasarkan anggaran pendapatan setiap saham:
Jangan ketinggalan: 24 saham perisian, termasuk Microsoft, dijangka meningkat dua digit pada tahun hadapan
Sumber: https://www.marketwatch.com/story/these-7-semiconductor-stocks-may-be-close-to-a-bottom-this-chart-pattern-shows-when-and-how-much- they-might-rebound-11643645658?siteid=yhoof2&yptr=yahoo