Jika anda ingin bersara kaya, mendiang, Dan Bunting yang hebat ada nasihat untuk anda.
"Sentiasa beli pasaran (iaitu, saham atau malah hanya indeks) selepas kebankrapan yang hebat," kata kawan lama saya Bunting, seorang pengurus wang veteran yang berpangkalan di London yang pernah melihat semuanya, pernah berkata. Ia adalah salah satu perkara terkumpul kebijaksanaan yang dipanggilnya Undang-undang Bunting.
Carta di atas memberikan versi yang dikemas kini.
Pembaca akan ingat bahawa hampir tepat dua tahun lalu, April 20, 2020, pasaran minyak runtuh ke wilayah negatif buat pertama kali dalam sejarah. Krisis COVID-19 secara tiba-tiba dan penutupan global telah menimbulkan kelimpahan sehingga para peniaga sebenarnya terpaksa membayar orang ramai untuk menerima penghantaran segera semua lebihan tong minyak mentah mereka.
Ini menjadi tajuk utama di mana-mana.
Apakah jenis orang bodoh yang akan menentang pasaran dan membeli minyak dalam krisis sedemikian? Seseorang yang pernah berada di sekeliling, itulah yang. Dan, malangnya, tiada lagi tetapi saya pasti dia telah membeli saham minyak cip biru ketika itu.
Apa yang berlaku berlaku. Yang pertama akan menjadi yang terakhir, dan yang terakhir akan menjadi yang terdahulu. Kejatuhan minyak berperingkat dengan kebankrapan yang menakjubkan—perkara yang membuatkan pelabur biasa menjual dalam keadaan panik.
Carta di atas menunjukkan cara yang anda akan lakukan jika anda keluar pada hari itu dan membeli mana-mana daripada beberapa dana dagangan bursa berkaitan minyak.
Mereka telah menghancurkan S&P 500
Pengintip,
-1.25%.
Bukan dekat pun.
Oh, dan begitu banyak untuk perdagangan "kerja dari rumah". Nasdaq Composite telah mencatatkan prestasi yang lebih teruk daripada indeks S&P 500. Dan Amazon
AMZN,
-2.47%
telah melakukan kurang daripada separuh serta itu. Jika anda telah melabur $1,000 dalam syarikat Jeff Bezos pada hari itu, anda hanya akan memperoleh keuntungan $290.
Memang, sebahagian daripada keuntungan ini adalah ganjaran untuk risiko tulen. Dana Direxion Daily Energy Bull 2x
ERX,
+ 0.60%
ialah dana oktana tinggi yang direka hanya untuk dagangan jangka pendek. Ia menggunakan derivatif untuk mencuba menghasilkan dua kali ganda prestasi indeks tenaga yang lebih luas setiap hari. Itu 2x semasa turun dan juga naik. Dan kerana dana biasa memerlukan keuntungan 100% untuk pulih daripada kerugian 50%, dana ini boleh menjadi sangat buruk untuk kekayaan anda. Dana ini runtuh sebanyak 95% dalam beberapa bulan pertama 2020, apabila krisis Covid melanda, dan masih belum memulihkan kebanyakan kerugian.
ETF Eksplorasi & Pengeluaran Minyak & Gas SPDR
XOP,
+ 0.24%
tidaklah hampir berisiko, kerana ia melabur dalam saham biasa, tetapi ia tetap melabur dalam bahagian pasaran tenaga yang lebih tidak menentu, dan sesiapa yang memiliki ini boleh menjangkakan perjalanan liar ke atas dan ke bawah. Ia jatuh dua pertiga pada awal tahun 2020, walaupun walaupun anda membelinya sebelum krisis dan bertahan, anda sudah berada dalam keadaan gelap.
Apa yang menarik minat saya ialah SDPR Energy Select Sector ETF
XLE,
+ 0.33%.
Ini ialah dana indeks kos rendah mudah yang memiliki nama tenaga mewah seperti Exxon
XOM,
+ 1.17%,
Chevron
CVX,
-0.05%,
Schlumberger
SLB,
+ 1.60%,
ConocoPhillips
COP,
+ 1.14%
dan Kebetulan
OXY,
-0.47%.
Tiada apa-apa yang sangat "berisiko" tentang dana ini melainkan anda fikir syarikat tenaga benar-benar bersulang. Kebanyakan syarikat ini mempunyai modal yang baik, sangat menguntungkan dan membayar dividen yang besar. Hasil dividen pada dana ini, lapor FactSet, memuncak melebihi 10% pada April 2020. Tiada sebab tertentu mengapa balu dan anak yatim tidak akan memiliki dana ini (sekurang-kurangnya sebagai sebahagian daripada portfolio terpelbagai).
(Ini belum lagi mengira hujah bahawa kita semua harus memiliki stok tenaga untuk melindung nilai pendedahan peribadi kita kepada kos tenaga dan inflasi - seperti sekarang.)
Namun pada bulan-bulan awal 2020 ia juga mengalami kejatuhan, dan sesiapa yang mengalihkan sebahagian daripada portfolio mereka ke dalamnya pada hari minyak menjadi negatif telah membuat tiga kali ganda pulangan indeks pasaran saham yang lebih luas.
(Kebanyakan keuntungan itu dibuat sebelum Putin menyerang Rusia juga.)
Saya berpendapat bahawa keuntungan tersebut jauh melebihi risiko membeli, katakan, Exxon kembali apabila ia mempunyai hasil dividen sebanyak 11%.
Ramai orang berpegang pada strategi portfolio mudah, berdasarkan belian jangka panjang dan pegang kedudukan dalam indeks yang luas. Sudah tentu, tidak ada yang salah dengan itu. Bagi kebanyakan kita, ini mungkin pendekatan yang paling bijak.
Tetapi kadangkala pulangan terbaik boleh datang daripada pertaruhan menentang krisis.
Ini adalah jumlah yang anda hasilkan jika anda membeli ke dalam kemalangan minyak 2 tahun lalu
Jika anda ingin bersara kaya, mendiang, Dan Bunting yang hebat ada nasihat untuk anda.
"Sentiasa beli pasaran (iaitu, saham atau malah hanya indeks) selepas kebankrapan yang hebat," kata kawan lama saya Bunting, seorang pengurus wang veteran yang berpangkalan di London yang pernah melihat semuanya, pernah berkata. Ia adalah salah satu perkara terkumpul kebijaksanaan yang dipanggilnya Undang-undang Bunting.
Carta di atas memberikan versi yang dikemas kini.
Pembaca akan ingat bahawa hampir tepat dua tahun lalu, April 20, 2020, pasaran minyak runtuh ke wilayah negatif buat pertama kali dalam sejarah. Krisis COVID-19 secara tiba-tiba dan penutupan global telah menimbulkan kelimpahan sehingga para peniaga sebenarnya terpaksa membayar orang ramai untuk menerima penghantaran segera semua lebihan tong minyak mentah mereka.
Ini menjadi tajuk utama di mana-mana.
Apakah jenis orang bodoh yang akan menentang pasaran dan membeli minyak dalam krisis sedemikian? Seseorang yang pernah berada di sekeliling, itulah yang. Dan, malangnya, tiada lagi tetapi saya pasti dia telah membeli saham minyak cip biru ketika itu.
Apa yang berlaku berlaku. Yang pertama akan menjadi yang terakhir, dan yang terakhir akan menjadi yang terdahulu. Kejatuhan minyak berperingkat dengan kebankrapan yang menakjubkan—perkara yang membuatkan pelabur biasa menjual dalam keadaan panik.
Carta di atas menunjukkan cara yang anda akan lakukan jika anda keluar pada hari itu dan membeli mana-mana daripada beberapa dana dagangan bursa berkaitan minyak.
Mereka telah menghancurkan S&P 500
-1.25% .
Pengintip,
Bukan dekat pun.
Oh, dan begitu banyak untuk perdagangan "kerja dari rumah". Nasdaq Composite telah mencatatkan prestasi yang lebih teruk daripada indeks S&P 500. Dan Amazon
-2.47%
AMZN,
telah melakukan kurang daripada separuh serta itu. Jika anda telah melabur $1,000 dalam syarikat Jeff Bezos pada hari itu, anda hanya akan memperoleh keuntungan $290.
Memang, sebahagian daripada keuntungan ini adalah ganjaran untuk risiko tulen. Dana Direxion Daily Energy Bull 2x
+ 0.60%
ERX,
ialah dana oktana tinggi yang direka hanya untuk dagangan jangka pendek. Ia menggunakan derivatif untuk mencuba menghasilkan dua kali ganda prestasi indeks tenaga yang lebih luas setiap hari. Itu 2x semasa turun dan juga naik. Dan kerana dana biasa memerlukan keuntungan 100% untuk pulih daripada kerugian 50%, dana ini boleh menjadi sangat buruk untuk kekayaan anda. Dana ini runtuh sebanyak 95% dalam beberapa bulan pertama 2020, apabila krisis Covid melanda, dan masih belum memulihkan kebanyakan kerugian.
ETF Eksplorasi & Pengeluaran Minyak & Gas SPDR
+ 0.24%
XOP,
tidaklah hampir berisiko, kerana ia melabur dalam saham biasa, tetapi ia tetap melabur dalam bahagian pasaran tenaga yang lebih tidak menentu, dan sesiapa yang memiliki ini boleh menjangkakan perjalanan liar ke atas dan ke bawah. Ia jatuh dua pertiga pada awal tahun 2020, walaupun walaupun anda membelinya sebelum krisis dan bertahan, anda sudah berada dalam keadaan gelap.
Apa yang menarik minat saya ialah SDPR Energy Select Sector ETF
+ 0.33% .
+ 1.17% ,
-0.05% ,
+ 1.60% ,
+ 1.14%
-0.47% .
XLE,
Ini ialah dana indeks kos rendah mudah yang memiliki nama tenaga mewah seperti Exxon
XOM,
Chevron
CVX,
Schlumberger
SLB,
ConocoPhillips
COP,
dan Kebetulan
OXY,
Tiada apa-apa yang sangat "berisiko" tentang dana ini melainkan anda fikir syarikat tenaga benar-benar bersulang. Kebanyakan syarikat ini mempunyai modal yang baik, sangat menguntungkan dan membayar dividen yang besar. Hasil dividen pada dana ini, lapor FactSet, memuncak melebihi 10% pada April 2020. Tiada sebab tertentu mengapa balu dan anak yatim tidak akan memiliki dana ini (sekurang-kurangnya sebagai sebahagian daripada portfolio terpelbagai).
(Ini belum lagi mengira hujah bahawa kita semua harus memiliki stok tenaga untuk melindung nilai pendedahan peribadi kita kepada kos tenaga dan inflasi - seperti sekarang.)
Namun pada bulan-bulan awal 2020 ia juga mengalami kejatuhan, dan sesiapa yang mengalihkan sebahagian daripada portfolio mereka ke dalamnya pada hari minyak menjadi negatif telah membuat tiga kali ganda pulangan indeks pasaran saham yang lebih luas.
(Kebanyakan keuntungan itu dibuat sebelum Putin menyerang Rusia juga.)
Saya berpendapat bahawa keuntungan tersebut jauh melebihi risiko membeli, katakan, Exxon kembali apabila ia mempunyai hasil dividen sebanyak 11%.
Ramai orang berpegang pada strategi portfolio mudah, berdasarkan belian jangka panjang dan pegang kedudukan dalam indeks yang luas. Sudah tentu, tidak ada yang salah dengan itu. Bagi kebanyakan kita, ini mungkin pendekatan yang paling bijak.
Tetapi kadangkala pulangan terbaik boleh datang daripada pertaruhan menentang krisis.
Sumber: https://www.marketwatch.com/story/this-is-how-much-you-made-if-you-bought-into-the-oil-crash-2-years-ago-11649975591?siteid= yhoof2&yptr=yahoo