Majic Wheels Corp. Memasuki Perjanjian Penggabungan Definitif dengan OceanTech Acquisitions I Corp.

NEW YORK– (KAWASAN PERNIAGAAN) -Majic Wheels Corp. (“Majic Wheels”) (OTC: MJWL), sebuah syarikat induk yang beroperasi melalui anak syarikatnya yang menumpukan pada industri yang mengganggu seperti Fintech, Insurtech, pembangunan perisian dan platform pertukaran kripto, melalui pemerolehan strategik, dan OceanTech Acquisitions I Corp. ( “OceanTech”) (Nasdaq: OTEC/OTECU/OTECW), syarikat pemerolehan tujuan khas, hari ini mengumumkan bahawa mereka telah memeterai perjanjian gabungan perniagaan muktamad (“Perjanjian Penggabungan”) yang akan menyebabkan Majic Wheels menjadi syarikat tersenarai awam di The Nasdaq Stock Market LLC. Selain itu, serentak dan berkaitan dengan Perjanjian Penggabungan, OceanTech dan Majic Wheels telah memeterai Perjanjian Pembelian Saham Hadapan sehingga $40 juta hentian belakang yang dilakukan oleh Meteora Capital Partners dan sekutunya (secara kolektif, "Meteora").

Selepas penutupan transaksi, OceanTech akan dinamakan semula sebagai Majic Corp. ("Syarikat Gabungan") dan menjangka kekal tersenarai di The Nasdaq Stock Market LLC di bawah simbol ticker "MJWL" dengan nilai perniagaan gabungan $333,360,290 pada pemeteraian Perjanjian Penggabungan. Perjanjian Penggabungan termasuk pertimbangan perolehan sehingga $500,000,000 USD (50 juta saham, termasuk 10 juta saham tertakluk kepada Pelan Insentif RSU) dalam tempoh tiga tahun akan datang, berdasarkan "peristiwa pencetus" tertentu berkenaan prestasi Syarikat Gabungan dan pengurusannya.

Dipimpin oleh pasukan profesional berpengalaman dari kedua-dua pasaran tradisional dan digital, Majic Wheels telah menubuhkan kehadiran di Singapura, Malaysia, Mauritius dan India, dan berharap untuk menanam akarnya di UAE.

Ekosistem Majic Wheels termasuk aset seperti Calfin Global Crypto Exchange (“CGCX”), bursa hibrid terkemuka dunia dan PCEX, bursa India yang mengubah landskap crypto B2B di lebih 250 lokasi di India. CGCX menyediakan pelanggan pengalaman dagangan kripto yang berkaliber tinggi, selamat dan mudah dinavigasi dengan menggabungkan empat perkhidmatan blockchain pada satu platform. Ini termasuk pertukaran kripto, penyelesaian pedagang, kontrak pintar dan platform tawaran syiling permulaan (“ICO”).

Sathyanandham Anguswami, Ketua Pegawai Eksekutif Majic Wheels, mengulas: “Majic Wheels telah menghabiskan tahun lalu untuk mengubah dan memfokus semula perniagaan terasnya, sambil menginovasinya secara serentak semasa kemelesetan ekonomi makro yang bersejarah. Hasilnya, kami teruja untuk muncul dengan cadangan nilai yang lebih kukuh berbanding sebelum ini, dan yang mana Perjanjian Penggabungan dengan OceanTech ini akan menjadi tidak ternilai."

Jeffrey Coats, Pengerusi Eksekutif & Ketua Pegawai Strategi Majic Wheels, mengulas: “Kami gembira dapat bekerjasama dengan OceanTech sambil kami terus berkembang dan membuat gelombang dalam blockchain yang sedang berkembang dan ruang Web 3. Majic Wheels benar-benar berada pada titik bengkok. Strategi perniagaan kami dan visi kami yang jelas dan berfokuskan laser telah membuka jalan kepada Majic Wheels untuk memanfaatkan peluang pertumbuhan baharu dalam industri kami yang berkembang pesat.”

Joseph Adir, Ketua Pegawai Eksekutif OceanTech mengulas: “Kami berbesar hati untuk mengumumkan gabungan perniagaan kami dengan Majic Wheels, sebuah syarikat inovatif yang beroperasi dalam pasaran blockchain, fintech dan insurtech. Kami percaya gabungan perniagaan ini bukan sahaja akan memberikan pelabur kami pulangan yang bermakna ke atas pelaburan mereka, tetapi juga membantu Majic Wheels dalam memajukan masa depan teknologi. Memandangkan blockchain mempunyai potensi untuk menembusi setiap industri utama, kami percaya gabungan perniagaan ini akan membolehkan Majic Wheels meneruskan pengembangannya ke pasaran sedia ada dan baharu.”

Tinjauan Urus Niaga

Perjanjian Penggabungan yang dicadangkan mewakili nilai transaksi kira-kira $200,000,000 USD (20 juta saham). Selain itu, penerima tertentu seperti yang diterangkan lebih lanjut dalam Perjanjian Penggabungan boleh menerima balasan perolehan bersamaan maksimum $500,000,000 USD (50 juta saham, termasuk 10 juta saham tertakluk kepada Pelan Insentif RSU) atas "peristiwa pencetus" tertentu yang berdasarkan hasil masa hadapan Syarikat Gabungan. Selepas penutupan, selepas memberi kesan kepada mana-mana penebusan dan mana-mana pelaburan PIPE yang dibiayai, dan sebelum perbelanjaan, Syarikat Gabungan boleh menerima maksimum $106,100,000 tunai yang dipegang dalam amanah oleh OceanTech, yang akan termasuk pengaturan backstop yang dijamin untuk amanah itu. Lembaga pengarah Majic Wheels dan OceanTech telah sebulat suara meluluskan cadangan gabungan perniagaan, yang dijangka siap pada 1H 2023, tertakluk kepada, antara lain, kelulusan oleh pemegang saham OceanTech dan Majic Wheels, memenuhi syarat yang dinyatakan dalam Perjanjian Penggabungan dan syarat penutupan biasa yang lain, termasuk penyata pendaftaran yang diisytiharkan berkuat kuasa oleh Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa AS ("SEC"), penerimaan kelulusan kawal selia tertentu, dan kelulusan oleh Pasaran Saham Nasdaq untuk menyenaraikan sekuriti Syarikat Gabungan.

Maklumat tambahan tentang transaksi yang dicadangkan, termasuk salinan Perjanjian Penggabungan, siaran akhbar ini dan pembentangan pelabur, akan disediakan dalam Laporan Semasa pada Borang 8-K yang akan difailkan oleh OceanTech dengan SEC dan tersedia di www.sec.gov. Maklumat lanjut tentang transaksi yang dicadangkan juga akan diterangkan dalam penyata/prospektus proksi OceanTech yang berkaitan dengan gabungan perniagaan, yang akan difailkan dengan SEC.

Penasihat

Nelson Mullins Riley & Scarborough LLP berkhidmat sebagai penasihat undang-undang untuk OceanTech. Norton Rose Fulbright US LLP berkhidmat sebagai penasihat undang-undang kepada Majic Wheels.

Mengenai OceanTech Acquisition I Corp.

OceanTech Acquisitions I Corp. ialah syarikat cek kosong yang dibentuk untuk tujuan melaksanakan penggabungan, bursa saham modal, pemerolehan aset, pembelian saham, penyusunan semula atau gabungan perniagaan yang serupa dengan satu atau lebih perniagaan. OceanTech ditaja oleh OceanTech Acquisitions I Sponsors LLC, sekutu pelabur dan usahawan Joseph Adir. Untuk maklumat lanjut tentang OceanTech, sila lawati laman web mereka di https://oceantechspac.com/ dan pemfailan mereka yang tersedia secara terbuka di www.sec.gov.

Mengenai Majic Wheels

Majic Wheels Corp., disenaraikan dan didagangkan di Pasaran Over-the-Counter (OTC) di bawah simbol dagangan "MJWL", ialah sebuah syarikat induk Wyoming yang beroperasi melalui syarikat subsidiarinya dalam industri maju dan mengganggu seperti Fintech, Insurtech, pembangunan perisian , dan crypto melalui pemerolehan yang bijak dan pelbagai. Untuk maklumat lanjut tentang Majic Wheels, sila layari laman web mereka di https://majiccorp.co/.

MAKLUMAT TAMBAHAN DAN DI MANA MENEMUKANNYA

Untuk mendapatkan maklumat tambahan tentang transaksi yang dicadangkan, lihat Laporan Semasa OceanTech pada Borang 8-K, yang akan difailkan serentak dengan siaran akhbar ini. Sehubungan dengan transaksi yang dicadangkan, pihak-pihak berhasrat untuk memfailkan bahan yang berkaitan dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa, termasuk penyata pendaftaran pada Borang S-4 yang akan difailkan oleh OceanTech dengan SEC, yang akan menyertakan pernyataan/prospektus proksi OceanTech, dan akan memfailkan dokumen lain mengenai transaksi yang dicadangkan dengan SEC. Pemegang saham OceanTech dan orang lain yang berminat dinasihatkan untuk membaca, apabila tersedia, penyata/prospektus proksi awal dan pindaannya dan penyata proksi muktamad dan dokumen yang digabungkan melalui rujukan di dalamnya yang difailkan berkaitan dengan gabungan perniagaan yang dicadangkan, kerana bahan-bahan ini akan mengandungi perkara penting. maklumat tentang Majic Wheels, OceanTech dan gabungan perniagaan yang dicadangkan. Sejurus selepas Borang S-4 diisytiharkan berkuat kuasa oleh SEC, OceanTech akan menghantar penyata/prospektus proksi definitif dan kad proksi kepada setiap pemegang saham yang berhak mengundi pada mesyuarat berkaitan kelulusan Gabungan Perniagaan dan cadangan lain yang ditetapkan dalam kenyataan/prospektus proksi. Sebelum membuat sebarang keputusan pengundian atau pelaburan, pelabur dan pemegang saham OceanTech digesa membaca dengan teliti keseluruhan penyata pendaftaran dan pernyataan/prospektus proksi, apabila ia tersedia, dan sebarang dokumen lain yang berkaitan yang difailkan dengan SEC, serta sebarang pindaan atau tambahan. kepada dokumen ini, kerana ia akan mengandungi maklumat penting tentang transaksi yang dicadangkan. Dokumen yang difailkan oleh OceanTech dengan SEC boleh didapati secara percuma di tapak web SEC di www.sec.gov, atau dengan mengarahkan permintaan kepada OceanTech Acquisitions I Corp., 515 Madison Avenue, 8th Floor – Suite 8133, New York, New York, 10022 atau (929) 412-1272.

Peserta dalam Solat

OceanTech dan pengarah serta pegawai eksekutifnya boleh dianggap sebagai peserta dalam permintaan proksi daripada pemegang sahamnya berkenaan dengan gabungan perniagaan. Senarai nama pengarah dan pegawai eksekutif tersebut dan perihalan kepentingan mereka dalam OceanTech akan disertakan dalam penyata/prospektus proksi untuk gabungan perniagaan yang dicadangkan apabila tersedia di www.sec.gov. Maklumat tentang pengarah dan pegawai eksekutif OceanTech dan pemilikan saham biasa OceanTech mereka dinyatakan dalam Borang OceanTech 10-K, bertarikh 16 Mac 2022, dan dalam prospektus mereka bertarikh 27 Mei 2021, sebagaimana yang diubah suai atau ditambah oleh mana-mana Borang 3 atau Borang 4 difailkan dengan SEC sejak tarikh pemfailan tersebut. Maklumat lain mengenai kepentingan peserta dalam permintaan proksi akan dimasukkan dalam penyata/prospektus proksi yang berkaitan dengan gabungan perniagaan yang dicadangkan apabila ia tersedia. Dokumen ini boleh diperolehi secara percuma daripada sumber yang dinyatakan di atas.

Majic Wheels dan pengarah serta pegawai eksekutif masing-masing juga boleh dianggap sebagai peserta dalam permintaan proksi daripada pemegang saham Majic Wheels berkaitan dengan cadangan gabungan perniagaan. Senarai nama pengarah dan pegawai eksekutif tersebut dan maklumat mengenai kepentingan mereka dalam gabungan perniagaan yang dicadangkan akan disertakan dalam penyata proksi/prospektus untuk gabungan perniagaan yang dicadangkan.

PENYATA BAGI PELAJAR

Komunikasi ini mengandungi "kenyataan yang berpandangan ke hadapan" dalam pengertian Akta Pembaharuan Litigasi Sekuriti Persendirian 1995. Kenyataan sedemikian termasuk, tetapi tidak terhad kepada, penyata tentang keputusan kewangan dan operasi masa hadapan, rancangan, objektif, jangkaan dan niat kami berkenaan kepada operasi, produk dan perkhidmatan masa hadapan; dan pernyataan lain yang dikenal pasti dengan perkataan seperti "kemungkinan akan terhasil," "dijangka," "akan berterusan," "dijangka," "dianggarkan," "percaya," "berniat untuk," "rancang," "unjuran, ” “pandangan,” “berharap kepada” atau perkataan yang serupa makna. Kenyataan yang berpandangan ke hadapan ini termasuk, tetapi tidak terhad kepada, kenyataan mengenai industri dan saiz pasaran Majic Wheels, peluang masa depan untuk Majic Wheels dan OceanTech, anggaran hasil masa depan Majic Wheels dan gabungan perniagaan yang dicadangkan antara OceanTech dan Majic Wheels, termasuk nilai perusahaan tersirat, urus niaga yang dijangkakan dan struktur pemilikan dan kemungkinan, masa dan keupayaan pihak-pihak untuk berjaya melaksanakan transaksi yang dicadangkan. Kenyataan yang berpandangan ke hadapan sedemikian adalah berdasarkan kepercayaan dan jangkaan semasa pengurusan kami dan sememangnya tertakluk kepada perniagaan yang ketara, ketidaktentuan ekonomi dan daya saing dan luar jangka, yang kebanyakannya sukar untuk diramal dan secara amnya di luar kawalan kami. Keputusan sebenar dan masa peristiwa mungkin berbeza secara material daripada keputusan yang dijangkakan dalam kenyataan yang berpandangan ke hadapan ini.

Sebagai tambahan kepada faktor yang sebelum ini didedahkan dalam laporan OceanTech yang difailkan dengan SEC dan yang dikenal pasti di tempat lain dalam komunikasi ini, faktor berikut, antara lain, boleh menyebabkan keputusan sebenar dan masa peristiwa berbeza secara material daripada hasil yang dijangkakan atau jangkaan lain yang dinyatakan dalam kenyataan yang berpandangan ke hadapan: ketidakupayaan untuk memenuhi syarat penutupan gabungan perniagaan, termasuk berlakunya sebarang peristiwa, perubahan atau keadaan lain yang boleh menyebabkan penamatan Perjanjian Penggabungan; ketidakupayaan untuk menyelesaikan urus niaga yang dipertimbangkan oleh Perjanjian Penggabungan disebabkan oleh kegagalan untuk mendapatkan kelulusan pemegang saham OceanTech, kegagalan untuk mencapai jumlah minimum tunai yang tersedia berikutan sebarang penebusan oleh pemegang saham OceanTech, penebusan melebihi ambang maksimum atau kegagalan untuk memenuhi Piawaian penyenaraian awal Pasaran Saham Nasdaq berkaitan dengan penyempurnaan urus niaga yang difikirkan; kos yang berkaitan dengan urus niaga yang difikirkan oleh Perjanjian Penggabungan; kelewatan atau kegagalan untuk merealisasikan faedah yang dijangkakan daripada transaksi yang dicadangkan; risiko yang berkaitan dengan gangguan masa pengurusan daripada operasi perniagaan yang berterusan disebabkan oleh transaksi yang dicadangkan; perubahan dalam mata wang kripto dan pasaran aset digital di mana Majic Wheels menyediakan perkhidmatan penawaran insurans dan infrastruktur, termasuk berkenaan dengan landskap kompetitif, evolusi teknologi atau perubahan peraturannya; perubahan dalam keadaan ekonomi am domestik dan global, risiko bahawa Majic Wheels mungkin tidak dapat melaksanakan strategi pertumbuhannya, termasuk menyediakan penyelesaian perisian untuk teknologi blockchain yang luas, dan mengenal pasti, memperoleh dan menyepadukan pemerolehan; risiko yang berkaitan dengan pandemik dan tindak balas COVID-19 yang berterusan; risiko bahawa Majic Wheels mungkin tidak dapat membangunkan dan mengekalkan kawalan dalaman yang berkesan; dan risiko dan ketidakpastian lain yang ditunjukkan dalam prospektus akhir OceanTech, bertarikh 27 Mei 2021, untuk tawaran awam permulaannya, dan pernyataan/prospektus proksi yang berkaitan dengan gabungan perniagaan yang dicadangkan, termasuk yang di bawah "Faktor Risiko" di dalamnya, dan dalam pemfailan lain OceanTech dengan SEC. OceanTech dan Majic Wheels memberi amaran bahawa senarai faktor di atas tidak eksklusif.

Keputusan, prestasi atau pencapaian sebenar mungkin berbeza secara material, dan berpotensi memberi kesan buruk, daripada sebarang unjuran dan kenyataan yang berpandangan ke hadapan dan andaian yang berdasarkan kenyataan yang berpandangan ke hadapan tersebut. Tidak ada jaminan bahawa data yang terkandung di sini mencerminkan prestasi masa depan pada sebarang tahap. Anda diberi amaran untuk tidak meletakkan pergantungan yang tidak wajar pada kenyataan yang berpandangan ke hadapan sebagai peramal prestasi masa hadapan kerana maklumat kewangan yang diunjurkan dan maklumat lain adalah berdasarkan anggaran dan andaian yang sememangnya tertakluk kepada pelbagai risiko penting, ketidakpastian dan faktor lain, yang kebanyakannya adalah di luar kawalan kita. Semua maklumat yang dinyatakan di sini hanya bercakap pada tarikh ini dalam kes maklumat tentang OceanTech dan Majic Wheels atau tarikh maklumat tersebut dalam kes maklumat daripada orang selain daripada OceanTech atau Majic Wheels, dan kami menafikan sebarang niat atau kewajipan untuk kemas kini sebarang kenyataan yang berpandangan ke hadapan akibat daripada perkembangan yang berlaku selepas tarikh komunikasi ini. Ramalan dan anggaran mengenai industri dan pasaran akhir Majic Wheels adalah berdasarkan sumber yang kami percaya boleh dipercayai, namun tiada jaminan ramalan dan anggaran ini akan terbukti tepat secara keseluruhan atau sebahagian. Nombor tahunan, pro forma, unjuran dan anggaran digunakan untuk tujuan ilustrasi sahaja, bukan ramalan dan mungkin tidak menggambarkan keputusan sebenar.

Tiada Tawaran atau Permintaan

Siaran akhbar ini tidak boleh membentuk permintaan proksi, persetujuan, atau kebenaran berkenaan dengan mana-mana sekuriti atau berkenaan dengan gabungan perniagaan yang dicadangkan. Siaran akhbar ini juga tidak akan membentuk tawaran untuk menjual atau meminta tawaran untuk membeli mana-mana sekuriti, dan tidak akan ada sebarang penjualan sekuriti di mana-mana negeri atau bidang kuasa di mana tawaran, permintaan atau penjualan sedemikian adalah menyalahi undang-undang sebelum pendaftaran atau kelayakan di bawah undang-undang sekuriti mana-mana bidang kuasa sedemikian. Tiada tawaran sekuriti boleh dibuat kecuali melalui prospektus yang memenuhi keperluan Seksyen 10 Akta Sekuriti 1933, seperti yang dipinda, atau pengecualian daripadanya.

Hubungi

Perhubungan pelabur

Lena Cati

Kumpulan Ekuiti, Inc.

(212) 836-9611

[e-mel dilindungi]

Perhubungan pelabur

Majic Wheels Corp.

[e-mel dilindungi]