Lebih 186 bank AS berada pada kedudukan yang baik untuk keruntuhan, analisis SVB mendedahkan

Campuran sempurna antara kerugian, leverage tidak diinsuranskan dan portfolio pinjaman yang lebih besar, antara faktor lain, mengakibatkan kejatuhan Silicon Valley Bank (SVB). Membandingkan situasi SVB dengan pemain lain mendedahkan bahawa hampir 190 bank yang beroperasi di Amerika Syarikat mempunyai potensi risiko lari.

Walaupun kejatuhan SVB datang sebagai peringatan tentang kerapuhan sistem kewangan tradisional, analisis baru-baru ini oleh pakar ekonomi menunjukkan bahawa sebilangan besar bank hanyalah pengeluaran deposit yang tidak diinsuranskan daripada keruntuhan yang dahsyat. Ia berbunyi:

“Walaupun hanya separuh daripada pendeposit yang tidak diinsuranskan membuat keputusan untuk menarik diri, hampir 190 bank menghadapi potensi risiko penjejasan nilai kepada pendeposit yang diinsuranskan, dengan potensi deposit yang diinsuranskan berjumlah $300 bilion berisiko.”

Dasar monetari yang ditetapkan oleh bank pusat boleh memberi kesan negatif ke atas aset jangka panjang seperti bon kerajaan dan gadai janji, yang seterusnya boleh menyebabkan kerugian kepada bank. Laporan itu menjelaskan bahawa bank dianggap tidak solven jika nilai mark-to-market asetnya — selepas membayar semua pendeposit yang tidak diinsuranskan — tidak mencukupi untuk membayar balik semua deposit yang diinsuranskan.

Data dalam graf di atas mewakili aset berdasarkan laporan panggilan bank pada S1, 2022. Bank di penjuru kanan sebelah atas, bersama SVB (dengan aset $218 bilion), mempunyai kerugian aset paling teruk dan deposit tidak diinsuranskan boleh dijalankan terbesar untuk ditanda -untuk memasarkan aset.

Kenaikan kadar faedah baru-baru ini, yang menurunkan nilai pasaran aset sistem perbankan AS sebanyak $2 trilion, digabungkan dengan sebahagian besar deposit tidak diinsuranskan di beberapa bank AS, mengancam kestabilan mereka.

"Penurunan nilai aset bank baru-baru ini dengan ketara meningkatkan kerapuhan sistem perbankan AS kepada pendeposit yang tidak diinsuranskan," kajian itu menyimpulkan.

Berkaitan: Pecah: Fail Kumpulan Kewangan SVB untuk kebankrapan Bab 11

Ketika kerajaan persekutuan mengambil langkah untuk melindungi pendeposit SVB dan Signature Bank, Presiden Joe Biden memberi jaminan tiada kesan kepada rakyat yang membayar cukai.

Terima kasih kepada tindakan yang telah kami ambil sejak beberapa hari lalu untuk melindungi pendeposit daripada Silicon Valley dan Bank Tandatangan, rakyat Amerika boleh yakin bahawa sistem kami selamat.

Deposit rakyat akan ada apabila mereka memerlukannya – tanpa kos kepada pembayar cukai.

- Presiden Biden (@POTUS) Mac 13, 2023

Walau bagaimanapun, ramai yang menunjukkan Biden di Twitter Bahawa “semua yang anda lakukan atau sentuh membebankan pembayar cukai!”