Mengapa Bukti Rizab Penting Dan Apakah Itu?

Berikutan FTX runtuh, bukti rizab telah menjadi topik hangat, dengan komuniti pelabur menuntut agar pertukaran memberikan pensijilan pegangan mata wang kripto mereka.

Tetapi apakah sebenarnya mereka, dan mengapa ia penting?

Bukti rizab (PoR) ialah teknik untuk mengesahkan bahawa platform dagangan atau syarikat mata wang kripto sebenarnya mempunyai sokongan 1:1 merentas aset digital yang disimpannya dalam jagaan bagi pihak pelanggannya.

Organisasi pihak ketiga sering digunakan oleh perniagaan untuk melaksanakan pengesahan. Untuk membantu pelabur memahami situasi kewangan bursa berpusat dan sama ada mereka mempunyai dana yang mencukupi untuk memadankan deposit pelanggan, mereka menerbitkan keputusan dengan beberapa kaveat (yang akan diterangkan dengan lebih terperinci di bawah).

Sejak trend bermula, pelbagai jenis pengesahan telah dilakukan, beberapa daripadanya memberikan lebih kredibiliti kepada syarikat berbanding yang lain.

Bukti Rizab berdasarkan Pokok Merkle

Protokol PoR yang menggunakan pembuktian Merkle Tree untuk menggabungkan sejumlah besar data ke dalam satu cincangan dan mengesahkan ketepatan set data ialah satu teknik untuk menjalankan pengesahan.

Protokol PoR menyemak kesahihan baki dan transaksi pengguna menggunakan bukti kriptografi.

Pengesahan PoR berasaskan Merkle Tree boleh diterbitkan oleh bursa mata wang kripto pada selang masa yang tetap, seperti mingguan, bulanan atau suku tahunan, dalam bentuk syot kilat. Sebagai alternatif, perniagaan mungkin menawarkan pengesahan masa nyata yang boleh diakses di tapak web mereka.

Walaupun syot kilat mungkin memadai untuk menunjukkan kesolvenan syarikat mata wang kripto pada masa tertentu, pengesahan masa nyata lebih diutamakan untuk mengesahkan rizab bursa kerana ia membolehkan sesiapa sahaja menyemak bahawa wang benar-benar dipegang oleh bursa pada bila-bila masa.

Pelancaran Protokol Bukti Rizab oleh Chainlink

Sistem bukti rizab sedang ditawarkan oleh Makmal Pautan Rantai, organisasi yang mencipta rangkaian oracle terdesentralisasi yang terkenal. Menurut Chainlink Labs, teknologi ini "bertujuan untuk membenarkan projek yang merangkumi Web2 dan Web3 membuktikan rizab aset melalui pengesahan automatik."

Dilancarkan pada 2020, sistem ini menghubungkan nod Chainlink ke API bursa, alamat bilik kebalnya dan kontrak pintar bukti rizab yang boleh ditanya oleh mana-mana akaun lain pada rangkaian untuk memastikan sama ada rizab kripto bursa adalah sama dengan liabilitinya . Pengguna pertama sistem ialah stablecoin TrueUSD.

Teknologi bebas blockchainnya menawarkan maklumat tentang jumlah yang pernah didepositkan, dipinjam dan dipertaruhkan pada protokol tertentu.

Selain itu, bursa boleh menggunakan mekanisme Chainlink untuk memberikan keselamatan bagi janji bahawa mereka tidak dibenarkan mengeluarkan lebih banyak token daripada yang mereka ada dalam simpanan.

Pasaran manakah yang mempunyai bukti rizab?

Sebelum FTX runtuh, bursa tertentu dan platform pinjaman kripto, termasuk sebagai Kraken, Nexo, BitMEX dan Gate.io, mendesak untuk memperkenalkan bukti rizab sendiri.

Walau bagaimanapun, peristiwa November 2022 mendedahkan bahawa lebih banyak platform dagangan cuba mencipta bukti rizab mereka sendiri, yang berbeza-beza secara mendalam bergantung pada pertukaran.

Antaranya ialah Binance, pertukaran mata wang kripto terbesar di dunia mengikut volum dagangan, yang melancarkan sistem berasaskan Merkle Tree untuk Bitcoin dan Ethereum. OKX, Crypto.com, dan ByBit juga menggunakan strategi yang berkaitan.

Coinbase, sebaliknya, menegaskan bahawa ia adalah sebuah syarikat dagangan awam, ia telah menyediakan pemfailan SEC yang telah diaudit untuk menunjukkan rizabnya.

Pertukaran mata wang kripto yang berpangkalan di San Francisco, bagaimanapun, menyatakan pada 25 November bahawa "perakaunan dalam rantaian adalah masa depan" dan bahawa ia sedang melihat "beberapa cara baru untuk membuktikan rizab menggunakan lebih banyak pendekatan asli kripto."

Coinbase baru-baru ini memperkenalkan program geran pemaju $500,000 merupakan komponen inisiatif.
Tujuan pemberian ini adalah

[untuk membantu orang atau kumpulan] yang sedang memajukan teknologi terkini dalam perakaunan dalam rantaian, teknik memelihara privasi yang berkaitan dengan bukti aset atau liabiliti (termasuk penggunaan teknik pengetahuan sifar) dan atau teknologi yang berkait rapat.

Apakah kebimbangan yang wujud?

Secara teorinya membantu untuk memastikan bahawa dana pelanggan adalah selamat dan secara kriptografi menunjukkan bahawa perbadanan itu mempunyai kecairan yang mencukupi, bukti rizab tidak dapat dinafikan adalah satu langkah yang positif. Walau bagaimanapun, ia juga boleh memberikan pengguna rasa selamat yang palsu.

Pertukaran, dengan pengecualian yang jarang berlaku, tidak mendedahkan liabiliti syarikat kepada pengguna, oleh itu pengguna mesti bergantung pada pengesahan juruaudit mengenai aset yang berkaitan. Ini kerana pertukaran hanya memaparkan gambar aset yang dipegang pada alamat terpaut platform.

Situasi di mana bursa memanfaatkan bukti rizabnya untuk kelihatan telus tanpa mendedahkan risiko kesolvenan sebenar boleh berlaku daripada ini.

Menurut Kraken Ketua Pegawai Eksekutif Jesse Powel, pengesahan mesti merangkumi tiga elemen ini: sejumlah liabiliti pelanggan (juruaudit mesti mengecualikan baki negatif), bukti kriptografi yang boleh disahkan pengguna bahawa setiap akaun telah dimasukkan dalam jumlah tersebut dan tandatangan yang menunjukkan pemilikan pemegang dompet.

Pengesahan November Binance menerima kritikan khusus daripada Powell, yang melabelkannya sebagai "sama ada kejahilan atau herotan bertujuan" dan mendakwa bahawa "pendedahan aset adalah sia-sia tanpa liabiliti."

Saya minta maaf tetapi tidak. Ini bukan PoR. Ini sama ada kejahilan atau salah nyata yang disengajakan.

Pokok merkle hanyalah omong kosong tanpa juruaudit untuk memastikan anda tidak memasukkan akaun dengan baki negatif. Penyata aset adalah sia-sia tanpa liabiliti. https://t.co/b5KSr2XKLB

- Jesse Powell (@jespow) November 25, 2022

Lebih banyak perbezaan pendapat mengenai Binance

Dalam usaha untuk meredakan kebimbangan mengenai keadaan kewangannya, Binance meminta bahagian Afrika Selatan audit global, cukai dan firma penasihat Mazars untuk membuat bukti tambahan laporan rizab.

Menurut maklumat yang diterbitkan minggu lepas, Binance mengawal aset dalam skop yang melebihi 100% daripada jumlah liabiliti platform mereka pada masa penilaian.

Walau bagaimanapun, laporan itu mencetuskan perdebatan yang besar, dengan pakar menunjukkan bahawa tanpa butiran tentang keberkesanan kawalan dalaman Binance, seperti prosesnya untuk mengekalkan buku dan rekod yang betul, penilaian Mazars tidak bermakna.

Di samping itu, kajian Mazars sebenarnya adalah surat lima muka surat dan bukannya laporan audit rasmi, seperti yang dinyatakan dalam artikel WSJ. Ia menekankan bahawa Mazars "tidak memberikan pendapat atau kesimpulan jaminan," yang bermaksud ia tidak menjamin angka tersebut, tetapi ia tidak membincangkan keberkesanan prosedur pelaporan kewangan dalaman Binance.

Sebagai tindak balas kepada permintaan Binance, Mazars berkata bahawa ia menjalankan kerja menggunakan "prosedur yang dipersetujui" dan bahawa ia "tidak membuat representasi mengenai kewajaran" kaedah yang dikehendaki.

Selain itu, angka dalam surat itu pada dasarnya menyatakan Bitcoin Binance hanya 97% dicagarkan, dengan jurucakap Binance menjelaskan bahawa

'jurang' 3% adalah disebabkan oleh BTC yang dipinjamkan kepada pelanggan, melalui margin atau program pinjaman, yang mungkin telah menggunakan token di luar skop laporan sebagai cagaran.

Tidak lama selepas itu, Mazars, yang telah menjalankan pengesahan yang setanding untuk Crypto.com dan Kucoin, mengisytiharkan bahawa ia tidak akan lagi bekerjasama dengan mana-mana syarikat mata wang kripto pada masa hadapan.

Berkaitan

FightOut (FGHT) – Bergerak untuk Mendapat dalam Metaverse

• CertiK diaudit & CoinSniper KYC Disahkan
• Prajualan Peringkat Awal Secara Langsung Sekarang
• Dapatkan Kripto Percuma & Penuhi Matlamat Kecergasan
• Projek Makmal LBank
• Bekerjasama dengan Transak, Block Media
• Mempertaruhkan Ganjaran & Bonus